Notifications Bell

The financial markets collapse in early trading

The financial markets collapse in early trading

US indices started yesterday’s session on a downward spiral, with the Tech100 index shedding close to 5%. European stock markets and energy prices fall too.

The US indices all entered the so-called correction zone - another way of calling a trend change. But as the session progressed, they all recovered to a certain degree.

The prospect of a Russian attack on Ukraine comes as an additional troublesome element for investors who were already worried about the Fed's tightening of monetary policy, something that may start as early as tomorrow after the FOMC meeting.

NATO said on Monday that it was putting forces on standby and bolstering Eastern Europe with more ships and fighter jets in response to Russia's military buildup at Ukraine's borders. At the same time, the United States announced that they were willing to send 5,000 troops in aid.

Tensions are reaching a boiling point, with huge military forces on both sides of the Russian-Ukrainian border and with the departure of staff from some Western embassies in Kyiv. Therefore, all the circumstances are in place for an episode of risk aversion similar to the one we witnessed yesterday.

Investors continued to buy treasuries as safe-haven assets, pushing the US 10-year yield down to 1.70%, despite future Fed rate hikes being a certainty.

Although the demand for energy raw materials should be high in case of a potential confrontation with Russia - the main supplier of Natural Gas to Europe and one of the main oil suppliers – both commodity prices fell.

However, European indices suffered the greatest losses, somehow logical if the reason for the crash was the fear of a confrontation in Ukraine on European territory. It is a known fact that 40% of the Natural Gas that Europe consumes is imported from Russia.

DAX fell to a major support zone around 14,900, from where it rebounded. Below this level, the German index would enter a "correction zone," losing the previous upward trend.

Sources: Bloomberg Reuters.

Informacje przedstawione w niniejszym dokumencie zostały przygotowane przez Miguel A. Rodriguez i nie stanowią i nie mają na celu udzielania porad inwestycyjnych. Informacje zamieszczone w niniejszym dokumencie mają charakter ogólnej informacji marketingowej, służą jedynie celom informacyjnym i jako takie nie zostały sporządzone zgodnie z wymogami prawnymi mającymi na celu promowanie niezależności badań inwestycyjnych i nie podlegają żadnemu zakazowi działania przed rozpowszechnieniem badań inwestycyjnych.

Użytkownicy / czytelnicy nie powinni polegać wyłącznie na informacjach przedstawionych w niniejszym dokumencie i powinni przeprowadzać własne badania / analizy, czytając również rzeczywiste badania bazowe.

Key Way Investments Ltd nie ma wpływu ani nie ma żadnego wkładu w formułowanie informacji zawartych w niniejszym dokumencie. Treść jest ogólna i nie uwzględnia indywidualnych okoliczności osobistych, doświadczenia inwestycyjnego ani aktualnej sytuacji finansowej.

W związku z tym Key Way Investments Ltd nie ponosi żadnej odpowiedzialności za jakiekolwiek straty przedsiębiorców wynikające z wykorzystania i treści informacji przedstawionych w niniejszym dokumencie. Wyniki i prognozy z przeszłości nie są wiarygodnym wskaźnikiem przyszłych rezultatów.