Cu câștiguri de peste 17% în decursul anului până la jumătatea lunii aprilie și de aproape 45% în ultimele 12 luni, acțiunile Banca Transilvania au devenit și mai populare în rândul investitorilor români și al fondurilor internaționale cu cele mai bune performanțe. Deși poți cumpăra acțiuni TLV direct, uneori merită să iei în considerare un ETF cu reprezentare TLV.
Banca Transilvania S.A. oferă diverse produse și servicii bancare. Înființată în 1993, Banca Transilvania S.A. a fost listată la Bursa de Valori București în 1998 cu tickerul TLV, iar în prezent este una dintre principalele participații în cele mai mari ETF-uri pentru piețele de frontieră și emergente (FM).
Evoluție Acțiuni TLV - Research și Evaluări
- Sunt acțiunile TLV subevaluate în comparație cu valoarea lor justă, cu previziunile analiștilor și cu prețul lor în raport cu piața?
- Care sunt previziunile analiștilor când vine vorba despre preț acțiuni TLV pentru o perioadă de 12 luni?
- Care sunt așteptările de creștere viitoare ale acțiunilor TLV?
- Care a fost evoluția acțiunilor Banca Transilvania în ultimii 5 ani?
- Ar trebui să cumperi acțiuni TLV sau să investești în ETF-uri cu dețineri TLV?
Acțiuni Banca Transilvania (TLV: BVB): Scurt istoric
Banca Transilvania SA (BT) este o bancă cu sediul în România care a fuzionat cu Volksbank România SA în 2015.
Activitățile comerciale ale companiei sunt împărțite în șapte segmente:
- Divizia Corporate Client oferă servicii de creditare, consultanță și planificare financiară, servicii de administrare a numerarului, managementul activelor, investiții și consultanță financiară pentru clienții corporate.
- Segmentul întreprinderilor mici și mijlocii (IMM) este reprezentat de clienți persoane juridice.
- Divizia de Clienți Persoane Fizice oferă produse și servicii financiare, cum ar fi împrumuturi, credite ipotecare, depozite, servicii de carduri, servicii bancare online și transferuri de fonduri pentru clienții de retail.
- Divizia Healthcare oferă asistență fiscală și servicii financiare pentru serviciile medicale de specialitate.
- Segmentul Treasury combină activitățile de trezorerie.
- Sectorul Leasing și Credite oferă servicii de leasing și credite de consum.
- Divizia Altele cuprinde managementul investițiilor financiare, servicii de brokeraj, servicii de factoring și servicii imobiliare
Distribuție acțiuni TLV - 3 categorii:
- Publicul larg - 63.8%
- Instituții - 31.1%
- Insideri individuali - 5.2%
Principalii 25 de acționari dețin 34,63% din companie, în timp ce top 5 acționari sunt:
- NN Group N.V, Asset Management Arm – 10.13%
- Banca Europeană pentru Reconstrucție și Dezvoltare, divizia de management a activelor – 6.89%
- Horia Ciorcila – 4.6%
- S.I.F. Oltenia S.A - 3.49%
- Vanguard Group, Inc. - 3.1%
Acțiuni TLV (BVB: TLV) - Analiză Fundamentală și Evaluări Financiare
Vezi cea mai recentă analiză în materie de preț acțiuni Banca Transilvania SA, inclusiv evaluarea, creșterea viitoare, performanța anterioară și multe altele pentru a te ajuta să iei decizii de investiții mai informate.
Acțiuni BT - Evaluare
Sunt acțiunile TLV subevaluate în comparație cu valoarea lor justă, cu previziunile analiștilor și cu prețul lor în raport cu piața?
- Prețul acțiunilor TLV (28,45 lei) se tranzacționează peste valoarea justă estimată de către simplywall.st (19,69 lei).
- Acțiunile TLV au o valoare bună pe baza raportului preț-câștig (7,8x), comparativ cu media companiilor similare (8x).
- Acțiunea TLV este scumpă pe baza raportului preț-câștig (7,8x) comparativ cu media industriei bancare europene (7,7x).
- Acțiunile TLV au o valoare bună pe baza raportului preț-câștig(7,8x) în comparație cu raportul preț-câști just estimat (9,2x).
Acțiuni TLV - Creștere viitoare
Se preconizează că Banca Transilvania va înregistra o creștere a câștigurilor și a veniturilor cu 7,1% și, respectiv, 6,3% pe an, așteptările de creștere ale EPS sunt de 3,7% pe an. Acoperirea analiștilor pentru acțiunile Banca Transilvania (BVB: TLV) este una scăzută.
- Previziunile de creștere a câștigurilor pentru TLV (7,1% pe an) sunt peste rata de economisire (3%).
- Câștigurile TLV (7,1% pe an) se așteaptă să crească mai rapid decât media pieței din România (1% pe an).
- Câștigurile TLV sunt așteptate să crească, dar nu în mod semnificativ.
- Se preconizează că veniturile TLV (6,3% pe an) vor crește mai încet de 20% pe ani, dar mai rapid decât piața din România (0,06% pe an).
Evoluție Acțiuni Banca Transilvania (TLV: BVB) - Performanța anterioară
Cum a performat Banca Transilvania în ultimii 5 ani?
Banca Transilvania a înregistrat o creștere a câștigurilor într-un ritm mediu anual de 17,2%, în timp ce industria bancară a înregistrat o creștere anuală a câștigurilor de 12%. Veniturile au crescut într-un ritm mediu de 14,3% pe an. Rentabilitatea capitalului propriu aferentă Băncii Transilvania este de 21,5%, în timp ce marjele nete sunt de 39,1%.
- TLV are câștiguri de înaltă calitate.
- Marjele actuale de profit net ale TLV (39,1%) sunt mai mici decât cele de anul trecut (40,9%).
- Câștigurile TLV au crescut cu 17.2 % pe an în ultimii 5 ani.
- Creșterea câștigurilor TLV în ultimul an (20,2%) depășește media pe 5 ani (13.2% pe an).
- Creșterea câștigurilor TLV în ultimul an (46.8%) a depășit creșterea aferentă industriei bancare (17,2%).
- Creșterea câștigurilor TLV din ultimul an (20,2%) nu depășește performanța industriei bancare.
- Rentabilitatea capitalului propriu a TLV (21,5%) este considerată ca fiind una ridicată.
Valoare Acțiuni BT - Stabilitatea financiară
Ce indică actualizările în materie de stabilitate financiară?
Banca Transilvania are active totale în valoare de 169,2 miliarde de lei și un capital propriu total de 13,9 miliarde de lei. Depozitele totale însumează 139,1 de miliarde de lei, în timp ce totalul creditelor este de 76,0 miliarde de lei.
- Raportul Active/Capital propriu pentru TLV (12.2x) este moderat.
- TLV are o acoperire suficientă pentru creditele neperformante (169%).
- 90% din pasivele TLV sunt constituite în principal din surse de finanțare cu risc scăzut.
- TLV are un nivel adecvat al raportului Credite/Active (45%).
- Raportul Credite/Depozite pentru TLV (55%) este adecvat.
- TLV are un nivel ridicat de credite neperformante (3,5%).
Dividende Acțiuni TLV
Banca Transilvania este o companie plătitoare de dividende, cu un randament curent de 3,52%, care este bine acoperit de câștiguri. Următoarea dată de plată este pe 26 iunie 2024, iar data ex-dividend este 11 iunie 2024.
- TLV plătește dividende de mai puțin de 10 ani, iar în acest timp plățile au oscilat.
- TLV plătește dividende de numai 8 ani, iar în acest timp plățile au scăzut.
- Dividendul TLV (3,52%) este mai mare decât al ultimilor 25% dintre plătitorii de dividende de pe piața din România (2,25%).
- Dividendul TLV (3,52%) este scăzut în comparație cu primii 25% dintre plătitorii de dividende de pe piața din România (6,64%).
- Cu o rată de plată rezonabil de scăzută (26,5%), plățile dividendelor TLV sunt bine acoperite de câștiguri.
- Se preconizează că dividendele TLV în 3 ani vor fi bine acoperite de câștiguri ( cu o rată de plată de 44,9%).
Previziuni Preț Acțiuni TLV
Care sunt previziunile analiștilor în materie de preț acțiuni TLV pentru următoarele 12 luni și, putem avea vreo încredere statistică în ținta de preț consensuală a analiștilor?
Potrivit simplywall.st, prețul țintă pe 12 luni al acțiunilor TLV (27,02 RON) este mai mic decât prețul actual al acțiunilor (27,80 RON) cu aproximativ 2,8%.
Prețul țintă de consens al analiștilor pentru acțiunile Banca Transilvania SA este de 27,85 lei. Aceasta este cu 0,36% sub ultimul preț de închidere, potrivit stockopedia.com.
Trading Economics preconizeză că prețul acțiunilor Banca Transilvania va fi de 27,35 RON până la finalul acestui trimestru și la 25,92 RON peste un an, conform proiecțiilor modelului macro global și așteptărilor analiștilor.
Nu există prognoze și previziuni privind prețul acțiunilor TLV pe 5 ani.
Important: Atunci când iei în considerare analiza fundamentală, evaluarea financiară și previziunile de preț ale acțiunilor TLV, este important să-ți amintești că volatilitatea ridicată a pieței și mediul economic în schimbare fac dificilă furnizarea de previziuni pe termen lung. Prin urmare, analiștii și platformele bazate pe algoritmi pot greși și deseori greșesc în ceea ce privește evaluările și previziunile lor. Documentează-te întotdeauna înainte de a lua o decizie de investiție. Și nu tranzacționa sau investi niciodată mai mult decât îți poți permite să pierzi. De asemenea, performanțele din trecut nu reprezintă o garanție cu privire la rezultatele viitoare.
Acțiuni TLV BVB - Analiză Tehnică
Din punct de vedere tehnic, prețul acțiunilor Banca Transilvania și-a continuat trendul ascendent început la jumătatea anului 2023 și a atins un maxim istoric pe 8 aprilie, însumând câștiguri de 45% în ultimele 12 luni și de peste 17% în decursul anului curent (până la jumătatea lunii aprilie).
Sursa: bvb.ro
Având în vedere structura evoluției prețului, trendul ascendent rămâne intact, deși maximul istoric a fost urmat de o corecție minoră. Există un nivel critic de suport pe termen scurt în zona 27,65, în timp ce scenariul ascendent ar putea da naștere unui nou maxim istoric, dacă urșii nu vor reuși să mențină nivelul de 29,35 RON.
Cum Investești în Acțiuni TLV
Unii investitori doresc să se implice în mod activ în administrarea investițiilor lor, în timp ce alții preferă să se poziționeze și să uite. Preferințele tale se pot schimba, dar este necesar să te decizi asupra unei abordări pentru a începe.
Pentru majoritatea oamenilor, investițiile la bursă înseamnă să aleagă între aceste două tipuri de investiții:
Acțiuni TLV individuale
Dacă te interesează o anumită companie, poți cumpăra una sau mai multe acțiuni pentru a începe să joci la bursă. Construirea unui portofoliu de investiții diversificat din mai multe acțiuni individuale este posibilă, dar necesită investiții și resurse în materie de research.
Dacă mergi pe această cale, nu uita că acțiunile individuale pot avea perioade cu suișuri și coborâșuri. Atunci când analizezi o companie și alegi să investești în ea, gândește-te la motivul pentru care ai ales acea companie în primul rând, în cazul în care începi să te neliniștești într-o zi cu scăderi.
Brokerii de acțiuni tradiționali îți permit să investești în acțiuni locale. Cu toate acestea, este posibil să nu poți investi în acțiuni internaționale listate la principalele burse de valori, ETF-uri globale și alte active
Fonduri care dețin Acțiuni TLV
Acțiunile Banca Transilvania (sau orice altă acțiune, de altfel) pot fi o investiție foarte volatilă. Poți gestiona riscul apariției unor creșteri și scăderi extreme prin diversificarea portofoliului tău de investiții. Un ETF, de exemplu, conține un coș de acțiuni individuale. Atunci când investești într-un fond, deții, de asemenea, mici părți din fiecare dintre aceste companii.
Dacă vrei un ETF cu reprezentare TLV, ai putea lua în considerare iShares MSCI Frontier and Select ETF. iShares de la BlackRock este cel mai mare furnizor de ETF-uri, calculat în funcție de activele în administrare.
Fondul poate fi potrivit pentru investitorii români și străini care doresc o expunere lichidă și diversificată la alte 9 companii de top listate la Bursa de Valori București:
De ce să Investești în Acțiuni Banca Transilvania (BVB: TLV) prin intemendiul FM?
Cu active nete de 450 de miliarde de dolari, iShares MSCI Frontier and Select EM ETF (FM) este cel mai mare fond tranzacționat la bursă care își propune să urmărească rezultatele investiționale ale unui indice compus în principal din acțiuni de pe piețele de frontieră și din acțiuni selecționate de pe piețele emergente.
- Expunere la acțiuni de pe piețele de frontieră și la acțiuni de dimensiuni mai mici de pe piețele emergente, punând accentul pe tranzacționabilitatea și investibilitatea elementelor constitutive subiacente.
- Acces cu un singur clic la un portofoliu de investiții practic neexploatat, inclusiv: Hidroelectrica, Banca Transilvania, OMV Petrom, Romgaz, BRD, Transgaz, Electrica, Teraplast, One United Properties, MedLife, Nuclearelectrica și Transport Trade Services.
- Pentru a obține creștere și diversificare pe termen lung.
Cum începi alături de CAPEX.com
Iată cum poți să cumperi și să tranzacționezi acțiuni, ETF-uri și alte active cu un broker internațional, foarte bine reglementat, precum CAPEX.com:
- Alege tipul de cont pe care dorești să îl folosești. Dacă vrei să cumperi și să deții acțiuni, deschide un cont Invest. Dacă vrei să speculezi pe mișcările prețurilor (inclusiv pe cele în scădere) cu spread-uri competitive și efect de levier, deschide un cont de tranzacționare cu CFD-uri.
- Deschide un cont. Indiferent de contul ales, trebuie să te înregistrezi și să finalizezi procesul KYC pentru a ți se verifica identitatea.
- Finanțează-ți contul. Înainte de a cumpăra și de a tranzacționa acțiuni și ETF-uri, trebuie să-ți finanțezi contul cu dolari, euro sau alte valute.
- Plasează ordinul. Fă click pe pictograma "Search" situată în panoul din stânga sau click pe "ETF-uri" și apoi selectează instrumentul, cum ar fi "iShares MSCI Frontier and Select EM ETF".
Atunci când tranzacționezi acțiuni, CFD-urile (contracte pentru diferență) sunt stocate în contul tău și sunt mai lichide decât activul suport.
Cu toate acestea, trebuie să ai în vedere faptul că tranzacționarea CFD-urilor se mișcă rapid și necesită o monitorizare atentă. Prin urmare, traderii ar trebui să fie conștienți de riscurile semnificative atunci când tranzacționează CFD-uri. Există marje pe care trebuie să le menții; dacă nu poți acoperi scăderile de valori, poziția ta ar putea fi închisă, iar tu va trebui să faci față pierderii, indiferent de ceea ce se întâmplă ulterior cu activul suport.
Alături de CAPEX, poți tranzacționa CFD-uri pe +2.000 de acțiuni și poți investi în +5.000 de acțiuni și ETF-uri cu deținere.
Resurse gratuite
Înainte de a începe să investești în acțiuni, ar trebui să iei în considerare utilizarea resurselor educaționale pe care le oferim la Academia CAPEX sau un cont de tranzacționare demonstrativ. Academia Capex îți oferă acces la o mulțime de cursuri de tranzacționare gratuite din care poți alege și toate abordează un concept sau un proces financiar diferit - cum ar fi elementele de bază ale analizelor - pentru a te ajuta să iei decizii mai informate.
Contul nostru demo este mediul ideal pentru a afla mai multe despre tranzacționarea cu efect de levier și vei putea obține o înțelegere detaliată despre cum funcționează CFD-urile – înainte de a risca capital real. Din acest motiv, un cont demo la noi este un instrument excelent inclusiv pentru investitorii care doresc să facă tranziția la tranzacționarea cu efect de levier.
Surse:
https://www.bancatransilvania.ro/en/investor-relations/shares
https://finance.yahoo.com/quote/0DP9.IL/
https://m.bvb.ro/FinancialInstruments/Details/FinancialInstrumentsDetails.aspx?s=TLV
https://simplywall.st/stocks/ro/banks/bvb-tlv/banca-transilvania-shares
https://www.bloomberg.com/quote/TLV:LI
https://www.stockopedia.com/share-prices/banca-transilvania-sa-BSE:TLV/
https://tradingeconomics.com/tlv:ro