Article Hero

سهم شركة الكهرباء السعودية (Tadawul:5110)

11 minutes
beginner
Saudi Electricity Stock (Tadawul:5110)
ميغيل رودريغيز
ميغيل رودريغيز
11 أكتوبر 2023

على الرغم من الأداء القاتم لسوق الأسهم لعام 2022، لا تزال أسهم شركة الكهرباء السعودية تحظى بشعبية كبيرة بين المستثمرين السعوديين والصناديق الدولية ذات الأداء العالي. بينما يمكنك شراء سهم الكهرباء السعودية مباشرةً، يجدر بك أحياناً التفكير في صندوق استثمار مُتداول يُمثل أسهم الكهرباء السعودية.

حظيت الشركة السعودية للكهرباء (Tadawul: 5110) باهتمام كبير من المستثمرين بسبب أدائها المالي القوي، وشبكة توليد وتوزيع الطاقة الواسعة، والتعاون الاستراتيجي مع الكيانات الوطنية والدولية الرئيسية.

تم إدراج أسهم الشركة السعودية للكهرباء في العديد من المؤشرات البارزة والصناديق المتداولة في البورصة (ETFs) التي تراقب أداء قطاع الطاقة. والجدير بالذكر أن أسهم الشركة معروضة في صناديق الاستثمار المتداولة في سوق الطاقة السعودي مثل صندوق iShares MSCI Saudi Arabia ETF (KSA).

ساهم التزام الشركة بإمدادات الطاقة الموثوقة والفعالة، فضلاً عن جهودها في توسيع مصادر الطاقة المتجددة، في جاذبيتها بين المستثمرين الذين يسعون إلى الانفتاح على صناعة الطاقة. تعمل استثمارات الشركة السعودية للكهرباء المستمرة في تطوير البنية التحتية والتقدم التكنولوجي على تعزيز مكانتها كلاعب رائد في هذا القطاع.

من خلال التواجد القوي في سوق المملكة العربية السعودية والالتزام بحلول الطاقة المستدامة، تقدم الشركة السعودية للكهرباء خياراً استثمارياً قد يقدم للمهتمين الفائدة من مشهد الطاقة الديناميكي والمتطور في البلاد.

سهم الكهرباء (Tadawul: 5110) - الأبحاث والتصنيفات

  • هل سهم الكهرباء مُقوم بأقل من قيمته الحقيقية مقارنة بقيمته العادلة وتوقعات المحللين وسعره بالنسبة للسوق؟
  • ما هي توقعات سعر سهم الكهرباء لمدة 12 شهراً؟
  • ما هي توقعات النمو المستقبلي لأسهم شركة الكهرباء السعودية؟
  • كيف كان أداء أسهم الكهرباء السعودية خلال الخمس سنوات الماضية؟
  • هل يجب أن تشتري أسهم الكهرباء أم تستثمر في صناديق الاستثمار المتداولة بتمثيل أسهم شركة الكهرباء السعودية؟

   

لمحة حول شركة الكهرباء السعودية: نبذة تاريخية

تأسست الشركة السعودية للكهرباء في عام 2000 ويقع مقرها الرئيسي في الرياض بالمملكة العربية السعودية. الشركة السعودية للكهرباء (SEC) هي كيان رائد في قطاع الطاقة في المملكة العربية السعودية، حيث تقدم خدمات موثوقة لتوليد الكهرباء ونقلها وتوزيعها. من خلال الشراكات الإستراتيجية والتركيز على التحول الرقمي، توفر الشركة السعودية للكهرباء إمداداً فعالاً للطاقة وتُساهم في تنمية البلاد.

تنقسم الأنشطة التجارية للشركة إلى خمسة أقسام:

  • العملاء السكنيون: تخدم شركة الكهرباء السعودية شريحة كبيرة من السوق تضم مستهلكين سكنيين في جميع أنحاء المملكة العربية السعودية. توفر الشركة خدمات الكهرباء للأسر، وهو ما يوفر مصدر طاقة موثوقاً للاحتياجات اليومية ويعزز رفاهية وراحة السكان.
  • العملاء التجاريون والصناعيون: تلبي الشركة السعودية للكهرباء احتياجات الطاقة لمختلف الكيانات التجارية والصناعية. يشمل هذا القطاع الشركات والمكاتب ومراكز التسوق والمصانع والمؤسسات الأخرى. تقدم السعودية للكهرباء حلولاً كهربائية مُصممة خصيصاً لتلبية المتطلبات المحددة لبعض العملاء ودعم أنشطتهم التشغيلية.
  • الحكومة والقطاع العام: تقدم الشركة السعودية للكهرباء خدمات الكهرباء للجهات الحكومية والمؤسسات العامة والبلديات. يشمل هذا الجزء من السوق المدارس والمستشفيات والمكاتب الحكومية والبنية التحتية العامة، وهو ما يوفر إمدادات من الطاقة غير المنقطعة للخدمات الأساسية والرفاهية العامة.
  • المرافق العامة وتوزيع الطاقة: بصفتها لاعباً رئيسياً في قطاع الطاقة، تقوم السعودية للكهرباء بتشغيل محطات توليد الطاقة وشبكات النقل والبنية التحتية للتوزيع. يشمل قطاع سوق الشركة شركات المرافق العامة، ومنتجي الطاقة المستقلين، والكيانات العاملة في نقل وتوزيع الطاقة.
  • الطاقة المتجددة: مع التركيز المتزايد على مصادر الطاقة المتجددة، تشارك السعودية للكهرباء بنشاط في تطوير وتوسيع مشاريع الطاقة المتجددة. يشمل هذا الجزء من السوق مبادرات الطاقة الشمسية وطاقة الرياح ومبادرات الطاقة النظيفة الأخرى، مما يساهم في تحقيق أهداف الطاقة المستدامة في البلاد.

تخدم الشركة السعودية للكهرباء مجموعة متنوعة من قطاعات السوق، بما في ذلك القطاعات السكنية والتجارية والصناعية والحكومية والمرافق والطاقة المتجددة. تتمثل مهمة الشركة في ضمان إمداد موثوق ومستدام للكهرباء لتلبية الاحتياجات المتطورة لعملائها ودعم التنمية الشاملة في المملكة العربية السعودية.

تتوزع أسهم الكهرباء السعودية بين 4 فئات:

  • صناديق الثروة السيادية: 74.3٪
  • عامة الناس: 16.1٪
  • الشركات العامة: 6.9٪
  • المؤسسات: 2.6٪

أكبر 25 مساهماً يمتلكون 83.69٪ من الشركة، في حين أن أكبر 5 مساهمين هم:

  • صندوق الاستثمارات العامة للمملكة العربية السعودية - 74.31٪
  • شركة النفط العربية السعودية (أرامكو) - 6.93٪
  • مجموعة فانجارد إنك - 0.75٪
  • شركة بلاك روك - 0.63٪
  • شركة بيكتيت لإدارة الأصول المحدودة - 0.24٪

سهم الكهرباء السعودية - التحليل الأساسي والتصنيفات المالية

اطلع على أحدث تحليلات سعر سهم الكهرباء السعودية، بما في ذلك التقييم والنمو المستقبلي والأداء السابق والمزيد لمساعدتك على اتخاذ قرارات استثمارية أكثر استنارة.

التقييم

هل سهم الكهرباء السعودية مقوم بأقل من قيمته الحقيقية مقارنة بقيمته العادلة وتوقعات المحللين وسعره بالنسبة للسوق؟

  • تعتبر أسهم الكهرباء السعودية ذو قيمة جيدة بناءً على نسبة السعر إلى الأرباح (14.4 ضعفاً) مقارنة بمتوسط النظراء (42.4 ضعفاً).
  • تعتبر أسهم الكهرباء السعودية غالية الثمن بناءً على نسبة السعر إلى الأرباح (14.4 ضعفاً) مقارنة بمتوسط صناعة المرافق الكهربائية الآسيوية (12.8 ضعفاً).
  • تعتبر أسهم الكهرباء السعودية ذو قيمة جيدة بناءً على نسبة السعر إلى الأرباح (14.4 ضعفاً) مقارنةً بنسبة السعر العادل إلى الأرباح المقدرة (34.8 ضعفاً).
  • تم تداول أسهم الكهرباء السعودية (عند مستوى الـ 18.22 ريال سعودي) فوق تقديرات المحللين للقيمة العادلة (عند مستوى الـ 7.35 ريال سعودي).

النمو المستقبلي

من المتوقع أن تحقق الشركة السعودية للكهرباء نمواً في الأرباح والإيرادات بنسبة 27.1٪ و 2.4٪ سنوياً على التوالي. من المتوقع أن تنخفض ربحية السهم بنسبة 19.7٪. ومن المتوقع أن يبلغ العائد على حقوق ملكية المساهمين 10.00٪ خلال ثلاث سنوات.

  • معدل الأرباح مقابل المدخرات: نمو أرباح الشركة السعودية للكهرباء المتوقع (27.1٪ سنوياً) أعلى من معدل الادخار (9.1٪).
  • الأرباح مقابل السوق: من المتوقع أن تنمو أرباح الشركة السعودية للكهرباء (27.1٪ سنوياً) بشكل أسرع من السوق السعودي (2.8٪ سنوياً).
  • أرباح عالية النمو: من المتوقع أن تنمو أرباح الشركة السعودية للكهرباء بشكل ملحوظ خلال السنوات الثلاث القادمة.
  • الإيرادات مقابل السوق: من المتوقع أن تنمو إيرادات الشركة السعودية للكهرباء (2.4٪ سنوياً) بوتيرة أسرع من السوق السعودي (1.9٪ سنوياً).
  • عائدات النمو المرتفعة: من المتوقع أن تنمو إيرادات الشركة السعودية للكهرباء (2.4٪ سنوياً) بمعدل أبطأ من 20٪ سنوياً.

الأداء السابق

كيف كان أداء سهم شركة الكهرباء خلال الخمس سنوات الماضية؟

  • أرباح عالية الجودة: حققت أسهم الشركة السعودية للكهرباء أرباحاً عالية الجودة.
  • زيادة هامش الربح: هوامش صافي الربح الحالية لأسهم الكهرباء السعودية (7.3٪) أدنى من العام الماضي (9.2٪).
  • اتجاه الأرباح: نمت أرباح أسهم الشركة السعودية للكهرباء بشكل ملحوظ بنسبة 45.2٪ سنوياً على مدى السنوات الخمس الماضية.
  • النمو المتسارع: شهدت أسهم الشركة السعودية للكهرباء نمواً سلبياً في الأرباح خلال العام الماضي، لذا لا يمكن مقارنتها بمتوسط الخمس سنوات.
  • الأرباح مقابل الصناعة: شهدت أسهم الشركة السعودية للكهرباء نمواً سلبياً في الأرباح (-18.5%) خلال العام الماضي، مما يجعل من الصعب مقارنتها بمتوسط صناعة المرافق الكهربائية (3.6%).

الصحة المالية

ما هو الوضع المالي لشركة الكهرباء السعودية؟

  • الالتزامات القصيرة الأجل: الأصول قصيرة الأجل للشركة السعودية للكهرباء (44.1 مليار ريال سعودي) لا تغطي التزاماتها القصيرة الأجل (66.2 مليار ريال سعودي).
  • الالتزامات الطويلة الأجل: الأصول القصيرة الأجل للشركة السعودية للكهرباء (44.1 مليار ريال سعودي) لا تغطي التزاماتها الطويلة الأجل (173.0 مليار ريال سعودي).
  • مستوى الدين: تعتبر نسبة صافي دين الشركة السعودية للكهرباء إلى حقوق ملكية المساهمين (41.6٪) مرتفعة.
  • تخفيض الديون: انخفضت نسبة الدين إلى حقوق ملكية المساهمين في الشركة السعودية للكهرباء من 217.7٪ إلى 43.9٪ خلال السنوات الخمس الماضية.
  • تغطية الديون: تمت تغطية ديون السعودية للكهرباء بشكل جيد من خلال التدفق النقدي التشغيلي (32٪).
  • تغطية مدفوعات أرباح الأسهم: تتم تغطية مدفوعات أرباح الأسهم مقارنة مع ديون الشركة السعودية للكهرباء بشكل جيد.

توزيعات الأرباح

الشركة السعودية للكهرباء هي شركة تدفع توزيعات الأرباح وتقدم حالياً عائداً بنسبة 3.84٪ يتم تغطيته جيداً من خلال الأرباح.

  • توزيعات أرباح مستقرة: ظلت توزيعات أرباح الشركة السعودية للكهرباء مستقرة في السنوات العشر الماضية.
  • زيادة الأرباح: لم تزد توزيعات أرباح الشركة السعودية للكهرباء خلال السنوات العشر الماضية.
  • توزيعات أرباح ملحوظة: أرباح الشركة السعودية للكهرباء (3.84٪) أعلى من أدنى 25٪ من دافعي الأرباح في السوق السعودية (1.75٪).
  • توزيعات أرباح عالية: توزيعات أرباح السعودية للكهرباء (3.84٪) منخفضة مقارنة بأعلى 25٪ من دافعي الأرباح في السوق السعودية (4.63٪).

توقعات سعر سهم الكهرباء السعودية

ما هي توقعات سعر سهم الكهرباء السعودية لمدة 12 شهراً، وهل لدينا أي ثقة إحصائية في السعر المستهدف المتفق عليه من قبل المحللين؟

Saudi Electricity's Shares Price Forecast

المصدر: simplewall.st

وفقاً لـ Simplywall.st، فإن السعر المستهدف لسهم الكهرباء السعودية لمدة 12 شهراً هو أكثر من 20٪ من سعر السهم الحالي. ولكن لا يوجد عدد كافٍ من المحللين الذين يغطون السهم لتحديد الثقة الإحصائية.

يقترح موقع Wallet Investor أن سعر سهم الكهرباء السعودية سينمو في عام 2023 مقارنة بالسعر الحالي، لينهي العام عند متوسط سعر الـ 20.694 ريال سعودي. ويصل إلى الـ 26.386 ريال سعودي في عام 2028.

هام: عند النظر في التحليل الأساسي لأسهم شركة الكهرباء السعودية وتصنيفها المالي وتوقعات الأسعار، من المهم أن نتذكر أن التقلبات العالية في السوق والبيئة الاقتصادية المتغيرة تجعل من الصعب إعطاء تقديرات طويلة الأجل. على هذا النحو، يمكن للمحللين والمنصات القائمة على الخوارزميات الحصول على تقييماتهم وتوقعاتهم بشكل خاطئ. قم دائماً بإجراء البحث الخاص بك قبل اتخاذ قرار الاستثمار. ولا تتداول أو تستثمر أبداً بأكثر مما يمكنك تحمل خسارته. يجب أن تعرف أيضاً أن الأداء والتنبؤات والتوقعات السابقة ليست مؤشرات موثوقة للنتائج المستقبلية.

سعر سهم الكهرباء السعودية - التحليل الفني  

من وجه نظر التحليل الفني. يوضح الرسم البياني الأسبوعي مرحلة تصحيحية ضمن الاتجاه الصعودي على المدى الطويل لسعر سهم الكهرباء السعودي والذي بدأ عام 2020.

سعر سهم الكهرباء السعودية - التحليل الفني 

من الجدير بالذكر أن مستوى الدعم الأساسي عند الـ 18.00 ريال سعودي يتوافق مع مستوى تصحيح فيبوناتشي 0.786. إن استقرار السعر فوق هذا المستوى سيعزز الاتجاه الصعودي الشامل، وهو ما قد يُساعد الاتجاه إلى إعادة اختبار مستوى المقاومة ومستوى تصحيح فيبوناتشي 0.5% عند مستوى الـ 22.80 ريال سعودي، والذي يقع تحت المتوسطين المتحركين لإغلاق 50 و100 يوم.

كيف تستثمر في سهم الكهرباء

يرغب بعض المستثمرين في القيام بدور نشط في إدارة استثماراتهم، بينما يفضل البعض الآخر تعيينها ونسيانها. قد يتغير تفضيلك ولكن عليك اتخاذ قرار بشأن هذا النهج للبدء.

بالنسبة لمعظم الناس، يعني الاستثمار في الاسهم الاختيار من بين هذين النوعين من الاستثمار:

1). أسهم الكهرباء السعودية الفردية

إذا كنت تسعى وراء شركة معينة، فيمكنك شراء سهم واحد أو عدد قليل من الأسهم لتغمس إصبعك في مياه تداول الأسهم. من الممكن بناء محفظة استثمارية متنوعة من العديد من الأسهم الفردية، ولكنها تتطلب استثمارات وأبحاثاً كبيرة.

إذا سلكت هذا الطريق، فتذكر أن الأسهم الفردية ستشهد صعوداً وهبوطاً. إذا كنت تبحث عن شركة واخترت الاستثمار فيها، ففكر في سبب اختيارك لتلك الشركة في المقام الأول إذا بدأت التوترات في الظهور في يوم تهبط فيه الأسعار.

يسمح لك وسطاء الأسهم التقليديون بالاستثمار في الأسهم المحلية. ومع ذلك، قد لا تتمكن من الاستثمار في الأسهم العالمية المدرجة في البورصات الرئيسية وصناديق الاستثمار المتداولة العالمية وغيرها من الأصول.

2). صناديق الاستثمار المتداولة مع شركة الكهرباء السعودية

يمكن أن تكون أسهم الكهرباء السعودية (أو أي سهم فردي، في هذا الصدد) استثماراً متقلباً للغاية. يمكنك إدارة المخاطر عن طريق تنويع حيازاتك الاستثمارية. صناديق الاستثمار، على سبيل المثال، تحتوي على سلة من الأسهم الفردية. عندما تستثمر في صندوق استثماري، فأنت تمتلك أيضاً أجزاء صغيرة من كل من هذه الشركات.

إذا كنت ترغب في صندوق استثماري بتمثيل شركة الكهرباء السعودية، فيمكنك التفكير في صندوق iShares MSCI Saudi Arabia ETF (KSA) المُقدّم من BlackRock وهو أكبر مزود لصناديق الاستثمار المتداولة حسب الأصول المُدارة.

صناديق الاستثمار المتداولة مع شركة الكهرباء السعودية

يمكن أن يكون صندوق الاستثمار مناسباً للمستثمرين العرب والأجانب الذين يرغبون في التعرض لاستثمار ذو سيولة كبيرة ومتنوع لـ 10 من أكبر أسهم الشركات المُدرجة في السوق المالية السعودية:

أسهم شركة النفط العربية السعودية "أرامكو"

أسهم بنك الإنماء

أسهم بنك البلاد

أسهم الشركة السعودية للصناعات الأساسية "سابك"

أسهم البنك الوطني السعودي "البنك الاهلي"

أسهم بنك الراجحي

أسهم شركة الاتصالات السعودية “أس تي سي STC”

أسهم شركة التعدين العربية السعودية “معادن”

أسهم بنك الرياض

أسهم شركة الكهرباء السعودية

لماذا الاستثمار في أسهم الكهرباء السعودية عبر صندوق iShares MSCI Saudi Arabia ETF (KSA)؟

يسعى صندوق iShares MSCI Saudi Arabia ETF إلى تتبع نتائج الاستثمار لمؤشر واسع النطاق يتكون من الأسهم السعودية. مع صافي أصول يقارب 1 مليار دولار، فإن صندوق iShares MSCI Saudi Arabia ETF (KSA) هو أكبر صندوق متداول في البورصة يسعى إلى تتبع نتائج الاستثمار لمؤشر يتألف بشكل أساسي من أسهم لسوق جديد جنباً إلى جنب مع الأسواق الناشئة المختارة. ويوفر لك:

  • الوصول إلى سوق الأسهم السعودي، والذي كان مغلقاً تاريخياً أمام المستثمرين الأجانب.
  • التعرض المستهدف لاقتصاديات دولة ذات إمكانات نمو. من خلال الوصول بنقرة واحدة إلى محفظة استثمارية غير مستغلة تقريباً، بما في ذلك السوق المالية السعودية و مؤشر تاسي TASI.
  • تستخدم لتحقيق النمو والتنويع على المدى الطويل.

كيف تبدأ مع CAPEX.com

إليك كيفية شراء وتداول الأسهم وصناديق الاستثمار المتداولة والأصول الأخرى مع وسيط عالمي مُرخص ومنظم بدرجة عالية مثل CAPEX.com:

  • اختر نوع الحساب الذي تريد استخدامه. يجب أن يكون اهتمامك الأول هو شهيتك للمخاطرة والأفق الزمني. إذا كنت ترغب في شراء الأسهم والاحتفاظ بها، فافتح حساب استثمار. إذا كنت ترغب في المضاربة على تحركات الأسعار (بما في ذلك انخفاض الأسعار) بدون عمولة ورافعة مالية، فافتح حساب تداول.
  • إنشاء حساب. بغض النظر عن الحساب الذي اخترته، فأنت بحاجة إلى التسجيل وإكمال عملية التحقق "KYC" للتحقق من هويتك.
  • قم بتمويل حسابك بأموال ورقية. قبل شراء الأسهم وصناديق الاستثمار المتداولة وتداولها، تحتاج إلى تمويل حساب الصرف الخاص بك بالدولار الأمريكي أو اليورو أو العملات الأخرى.
  • افتح صفقتك. انقر فوق رمز "SEARCH" الموجود في اللوحة اليسرى أو بالنقر فوق "ETFS" ثم اكتب في خيار البحث صندوق "iShares MSCI Saudi Arabia ETF".

      

عند تداول الأسهم، يتم تخزين عقود الهامش في حسابك وتكون أكثر سيولة من الأصول الأساسية.

ومع ذلك، يجب أن تدرك أن تداول عقود الهامش سريع الحركة ويتطلب مراقبة دقيقة. نتيجة لذلك، يجب أن يكون المتداولون على دراية بالمخاطر الكبيرة عند تداول المشتقات المالية. هناك هوامش تحتاج إلى الحفاظ عليها؛ إذا لم تتمكن من تغطية الانخفاضات في القيمة، فقد يتم إغلاق صفقتك، وسيتعين عليك مواجهة الخسارة بغض النظر عما يحدث لاحقاً للأصل الأساسي.

مع CAPEX، يمكنك تداول عقود الهامش على أكثر من 2.000 سهم و الاستثمار في أكثر من 5.000 سهم وصندوق استثمار مع الحصول على الملكية.

✍ أدوات وموارد تداول مجانية

تذكر أنه يجب أن يكون لديك بعض الخبرة والمعرفة في التداول قبل أن تبدأ التداول أو الاستثمار في سهم الكهرباء السعودية. يجب أن تفكر في استخدام الموارد التعليمية التي نقدمها مثل حساب التداول التجريبي والتعرف على أكاديمية التداول CAPEX. لدى أكاديمية CAPEX الكثير من دورات التحليل الفني والأساسي المجانية لتختار من بينها، وكلها تتناول مفهوماً أو عملية مالية مختلفة - مثل أساسيات التحليلات - لمساعدتك على أن تصبح متداولاً ناجحاً أو تتخذ قرارات استثمارية أكثر استنارة.

يعد حسابنا التجريبي مكاناً رائعاً لتتعلم المزيد عن التداول باستخدام الرافعة المالية، وستكون قادراً على الحصول على فهم عميق حول سوق الأسهم السعودي - بالإضافة إلى ما يشبه التداول بالرافعة المالية - قبل المخاطرة برأس المال الحقيقي. لهذا السبب، يعد حساب التداول التجريبي معنا أداة رائعة للمستثمرين الذين يتطلعون إلى الانتقال إلى التداول بالرافعة المالية.

المصادر:

الاسئلة الشائعة FAQs حول أسهم الكهرباء السعودية

disclaimers_academy

course_share_title

article_rating_title

awful
ok
great
awesome

read_more

ميغيل رودريغيز
ميغيل رودريغيز
financial_writer

بدأ ميغيل مسيرته المهنية الطويلة في مؤسسات مالية مرموقة مثل Banco Santander و Banco Central-Hispano.وهو مؤلف لكتب تداول العملات.