Notifications Bell

Lecția 21: Bursa Americană de Valori

Lecția 21: Bursa Americană de Valori

Deși investițiile în valori mobiliare în SUA sunt reglementate de legislația americană, nu există o cerință de cetățenie pentru a participa la bursa americană.

Investițiile pe Bursa Americană de Valori și posibilitatea de a lua parte la acțiunea de pe piețele americane este acum mai intuitivă și mai simplă decât oricând, datorită tehnologiei și existenței unei game extinse de opțiuni disponibile pentru investiții.

Există destul de multe lucruri pe care ar trebui să le cunoști înainte de a te implica. Dacă vrei să investești imediat pe bursa americană de valori, iată un ghid rapid:

  1. Decide cum vrei să învestești pe bursa americană - Tranzacționarea îți permite să speculezi asupra mișcărilor prețurilor de pe bursa din SUA; Investițiile îți permit să preiei proprietatea directă asupra acțiunilor și fondurilor din SUA.
  2. Selectează-ți activele favorite – Bursa americană găzduiește multe companii cu mega cap, inclusiv companii precum Apple, Google și Amazon și indici de referință precum Dow Jones sau ETF-uri cu notorietate.
  3. Poziționează-te în piață - Deschide un cont la un broker precum CAPEX.com pentru a începe.

Pentru mai multe informații despre cum să po'i face investiții pe bursa americană de valori, poți descoperi tot ce trebuie să știi în acest ghid.

De ce să investești pe bursa americană?

Investitorii și traderii deopotrivă au suficiente opțiuni pentru a investi pe bursa americană de valori, dar înainte de a explora opțiunile disponibile, trebuie să înțelegi de ce ar trebui să te gândești să investești în acțiunile din SUA.

Beneficiază de povestea expansiunii americane

Bursa Americană de Valori include multe dintre cele mai mari companii blue-chip, oferind investitorilor acces la giganți de trilioane de dolari precum Apple, Amazon, Microsoft și Tesla printre altele. În timp ce fiecare țară are propriile acțiuni de top, dimensiunea companiilor americane le face o alternativă mult mai interesantă. Indicii americani sunt, de asemenea, mult mai mari în comparație cu indicele de referință din România (BET - Bucharest Exchange Trading), de exemplu.

În afară de companii precum Tesla, Google și Apple, care sunt superioare din punct de vedere tehnologic față de majoritatea celorlalte companii din lume în industriile respective, bursa din SUA are și companii din China, Japonia și companii europene pe care le poți monitoriza.

Diversificarea geografică

Unul dintre aspectele pe care nu le poți omite atunci când te întrebi în ce să investești este diversificarea. Deși, de obicei, se referă la alocarea capitalului tău pe diferite clase de active, diversificarea geografică este, de asemenea, un aspect care merită luat în considerare.

Deși este posibilă diversificarea adecvată a unui portofoliu de investiții în cadrul claselor de active disponibile pe o anumită piață, diversificarea geografică atenuează riscurile pe care o singură piața le-ar putea implica.

Beneficiază de aprecierea dolarului american

Dolarul american este moneda de rezervă a lumii și atâta timp cât beneficiază de acest statut, va avea un avantaj major față de majoritatea celorlalte monede.

Având în vedere că monedele de risc sunt în scădere în comparație cu dolarul american, s-ar putea dovedi înțelept să iei în considerare alocarea unui capital investitional și pe bursa americană pentru a te proteja capitalul de riscurile asociate piețelor emergente și de declinului valutelor de pe piețele de frontieră.

Investește în acțiuni fracționale

Un alt aspect interesant al investițiilor pe bursa americană de valori este că poți tranzacționa acțiuni fracționale. Acest lucru este esențial deoarece, de exemplu, o singură acțiune a unei companii precum Google (Alphabet) costă în jur de 2.500 USD. Fără capacitatea de a cumpăra fracții, investițiile în acțiunile din SUA ar putea fi în afara limitelor pentru o mare parte a investitorilor.

Poți investi 100 USD sau orice altă sumă pe care ți-o poți permite și să-ți construiești portofoliul încet, în timp.

Bursele americane majore

Bursa americană de valori înseamnă oricare dintre cele două burse de referință: New York Stock Exchange (NYSE) și National Association of Securities Dealers Automated Quotations (NASDAQ). Acestea sunt cele două piețe majore de valori mobiliare financiare din SUA și cele mai mari din lume.

New York Stock Exchange (NYSE)

NYSE este o bursă americană de valori cu sediul în New York, fondată în 1790. În aprilie 2007, New York Stock Exchange a fuzionat cu o bursă europeană cunoscută sub numele de Euronext pentru a forma ceea ce este în prezent NYSE Euronext. NYSE Euronext deține și NYSE Arca (fosta Pacific Exchange).

Pentru a fi listată la New York Stock Exchange (NYSE), o companie trebuie să aibă 400 de acționari și 1,1 milioane de acțiuni în circulație. Localnicii și vizitatorii pot vedea, de asemenea, clădirea bursei de pe Wall Street din New York City, deși peste 80% din tranzacționarea se face acum electronic.

Bursa Americană (AMEX) a fost, de asemenea, o bursă populară din New York, care a fost achiziționată în 2008. Spre deosebire de Nasdaq și NYSE, AMEX s-a concentrat pe fondurile tranzacționate la bursă (ETF-uri).

Nasdaq

Spre deosebire de Bursa Americană (AMEX), Nasdaq este cea mai mare bursă electronică pe bază de ecran. Creată de National Association of Securities Dealers (NASD) în 1971, este foarte populară datorită sistemului său computerizat și relativ modern, în comparație cu Bursa de Valori din New York. În prezent, oferă taxe de listare mai mici decât NYSE și include unele dintre cele mai mari companii, cum ar fi giganții tehnologici Apple, Google, Amazon și Microsoft.

Cum să investești pe bursa americană de valori?

  1. Alege cum vrei să investești pe bursa americană de valori;
  2. Cunoaște opțiunile disponibile pentru a investi pe bursa americană;
  3. Înțelege riscurile și costurile pentru cumpărarea și tranzacționarea pe bursa din SUA;
  4. Înțelege ce anume influențează piețele din SUA;
  5. Informează-te și alege-ți activele preferate.

1. Alege cum vrei să investești pe bursa americană de valori

Există mai multe modalități de a obține acces la bursa americană. Alege opțiunea de mai jos care reprezintă cel mai bine tipologia ta de investiți în acțiuni și cât de implicat vrei să fii în alegerea celor mai bune acțiuni în care să investești.

Principalele lucruri pe care trebuie să le iei în considerare atunci când îți definești strategia de investiții sunt: orizontul dvs. de timp aferent investiției, obiectivele financiare, toleranța la risc, categoria de impozitare și constrângerile legate de timp. Pe baza acestor informații, există două abordări principale pentru bursa americană.

Cumpărarea de acțiuni și fonduri de acțiuni din SUA

S-ar putea să decizi să cumperi active de pe piețele americane, ceea ce înseamnă că preiei direct proprietatea asupra unei părți dintr-o companie sau un fond, cu intenția de a o/îl deține prin intermediul unui broker și de a profita dacă crește în valoare. Investitorii vor lua poziții pe o perioadă mai lungă, încercând să profite nu numai de o potențială creștere a valorii activelor în sine, ci și de dividende.

Poți cumpăra acțiuni și fonduri de acțiuni din SUA prin intermediul platformei noastre de tranzactionare. Mai întâi, deschide-ți contul de investiții în acțiuni online sau pe CAPEX WebTrader și depune fondurile. Apoi, conectează-te și accesează CAPEX WebTrader sau aplicația CAPEX.com (Instalează-o de pe Google Play sau APP Store) și caută piețele din SUA pe care vrei să investești.

US Markets

În cele din urmă, alege dacă vrei să cumperi acțiunile și fondurile la prețul curent al pieței sau dacă vrei să stabilești un ordin de cumpărare la un preț specificat. Ordinul limit, de exemplu, stabilește prețul pe care ești dispus să-l plătești și se execută automat ordinul când nivelul respectiv al prețului este atins.

Una dintre atracțiile pentru investițiile în acțiuni o reprezintă plata dividendelor. Dacă urmează să primești dividende pentru acțiunile pe care le deții, le vom credita direct în contul dvs. CAPEX Invest odată ce le-ai primit.

Cu noi, poți crea un cont de investiții în acțiuni pentru a cumpăra o participație într-o companie. Poți deschide un cont online sau "pe hârtie" pentru a beneficia de peste 5.000 de acțiuni și fonduri din care alegi.

Oferim costuri reduse de dealing, inclusiv comision zero pentru toate acțiunile (se aplică termeni și condiții) în funcție de tipul de cont. Începe-ți călătoria prin deschiderea unui cont demo pentru a-ți testa strategia. Nu există taxe de înscriere sau de închidere acontului ;i nu ai obligația de a finanța contul până când nu ești pregătit.

De ce să cumperi acțiuni și fonduri din SUA cu CAPEX.com?

  • Costuri reduse;
  • O gamă largă de acțiuni din SUA (peste 1.600) și fonduri din SUA din care să alegi;
  • Asistență dedicată prin chat, telefon, e-mail;
  • Acces facil la o aplicație mobilă pentru a-ți gestiona investițiile.

Tranzacționarea instrumentelor derivate pe bursa americană

Tranzacționarea instrumentelor derivate pe bursa americană

Tranzacționarea pe bursa americană este o alternativă în cazul în care nu vrei să cumperi acțiunile și fondurile pentru a le deține.

Tranzacționarea este diferită de investițiile în acțiuni prin faptul că nu deții activul de bază, astfel încât poți merge atât long, cât și short pe acțiuni. Atunci când decizi să tranzacționezi pe bursa americană, poți tranzacționa acțiuni, indici și ETF-uri din SUA folosind efectul de levier, ceea ce înseamnă că poți depune o sumă mică pentru a obține expunere completă pe piață.

În orice caz, efectul de levier îți mărește expunerea, iar profitul sau pierderea ta se va raporta la dimensiunea completă a poziției. Dacă vrei să deschizi o poziție cu efect de levier, poți face acest lucru prin intermediul CFD-urilor.

Un CFD este un contract prin care ești de acord să schimbi diferența de preț din momentul în care deschizi poziția până când o închizi. Poți cumpăra CFD-uri pentru a merge long sau le poți vinde pentru a te poziționa short. Pe măsură ce prețul acțiunilor se mișcă în direcția pe care ai ales-o, obții un profit. Dacă se mișcă împotriva ta, vei acumula o pierdere.

Află mai multe despre CFD-uri și despre tranzacționarea acțiunilor sau cum poți începe să tranzacționezi indici bursieri și fonduri tranzacționate la bursă (ETF-uri).

De ce tranzacționezi pe bursele din SUA cu CAPEX.com

  • Poți deschide atât poziții long, cât și poziții short – speculând pe creșterea sau scăderea prețurilor;
  • Deoarece nu deții activul suport, nu trebuie să plătești taxa de timbru;
  • Nu se plătește comision atunci când tranzacționezi pe piețele din SUA – doar un spread și taxe de finanțare overnight, dacă poziția ta rămâne deschisă peste noapte;
  • ai la dispoziție CFD-uri pentru peste 200 de acțiuni din SUA, 5 indici bursieri din SUA și până la 50 de fonduri de acțiuni din SUA.

>>Deschide un cont

2. Cunoaște modalitățile de a investi pe bursa americană de valori

Acum este timpul să începi să te informezi cum și în ce să investești. Există diverse modalități de a investi pe bursa americană de valori și sunt multe de știut, așa că merită să aloci puțin timp pentru a te informa cât mai bine.

Acțiunile sunt o opțiune bună de luat în considerare dacă vrei să investești în anumite companii. Ține cont de faptul că ar trebui să analizezi fiecare companie în parte și modul în care evoluează în timp acțiunile.

Acțiuni de pe bursa americană

Acțiunile sunt valori mobiliare care oferă acționarilor posibilitatea de a cumpăra o parte fracțională a proprietății într-o anumită companie. Există multe tipuri de acțiuni din care poți alege, așa că asigură-te că înțelegi opțiunile, ce oferă acestea și ce se potrivește cu bugetul și obiectivele tale în materie de investiții.

Acțiuni value

Acesta este modul în care poți investi ca Warren Buffett. El a folosit această strategie de când a început să investească în anii 1950.

Acțiunile value se tranzacționează la prețuri mici din mai multe motive. Uneori, o companie își revine după o perioadă dificilă. Alteori, s-ar fi putut confrunta cu probleme de natură legală sau de reglementare în trecut. Dar, odată ce aceste companii și-au revenit, au fost din punct de vedere istoric cele mai bune investiții de pe Wall Street.

>> Cele mai bune acțiuni de cumpărat

Acțiuni cu dividende mari

Acestea sunt acțiuni din SUA care plătesc randamente ale dividendelor mai mari decât randamentul mediu al acțiunilor S&P, care este în prezent de aproximativ 1,9%.

Din punct de vedere istoric, jumătate din rentabilitatea acțiunilor a venit din dividende. Datorită acestui aspect, acțiunile cu dividende mari tind să performeze mai bine pe termen lung.

Un randament ridicat al dividendelor denotă faptul că o companie are fundamente solide. Mulți investitori caută combinația de creștere și venit pe care o oferă acțiunile cu dividende mari.

Acțiunile americane cu dividende mari oferă, de obicei, o oarecare protecție pentru perioadele de declin ale pieței. Atunci investitorii încep să realizeze importanța acțiunilor care produc și venituri.

Deși nu sunt întotdeauna în top când vorbim despre performanța pe termen scurt, acestea tind să fie printre cele mai bune acțiuni cu deținere pe termen lung.

>> Cele mai bune acțiuni cu dividende mari de cumpărat

Acțiuni growth

Acestea sunt acțiuni ale companiilor care cresc mai rapid decât companiile de pe bursa generală și chiar mai rapid decât concurenții lor.

Majoritatea nu plătesc dividende deloc, preferând să reinvestească câștigurile pentru a atinge un grad de creștere mai mare. Randamentul acțiunilor growth este reprezentat de creșterea prețului acțiunilor pe termen lung.

Acestea sunt, de asemenea, acțiuni foarte riscante de deținut și, de obicei, cel mai bine este să fie deținute prin fonduri. Deși au un potențial puternic de creștere a prețurilor, ele pot fi, de asemenea, foarte volatile. Deși, de obicei, se află în top în perioadele de bull market, acestea primesc adesea cele mai mari lovituri în perioadele de declin ale pieței.

Totuși, acțiunile growth sunt printre cele mai bune tipuri de acțiuni de deținut pentru randamente pe termen lung.

>> Cele mai bune acțiuni growth de cumpărat

Pe lângă cumpărarea și tranzacționarea acțiunilor individuale de pe bursa americană, poți lua în considerare un coș de acțiuni care sunt grupate într-un singur indice, un ETF sau o „temă”.

Indicii americani

Indicii sunt o măsură a performanței unui grup de acțiuni care sunt listate la o bursă. Deoarece nu există niciun activ fizic subiacent de schimbat atunci când tranzacționezi indici, în majoritatea cazurilor tranzacționarea indicilor se face cu ajutorul instrumentelor financiare derivate, precum CFD-urile.

Cei mai populari indici bursieri din SUA sunt Dow Jones Industrial Average, S&P 500 și NASDAQ 100, în timp ce Dollar Index (USDX) este o măsură relativă a forței dolarului american (USD) față de un coș de șase valute importante.

USA 30 (Dow Jones Industrial Average)

Indicele USA30 cuprinde 30 de acțiuni importante din SUA listate la bursa americană: 3M, American Express, Apple, Caterpillar, Chevron, Cisco, Coca-Cola, DuPont, Exxon Mobil, General Electric, Goldman Sachs, JPMorgan Chase, Johnson & Johnson, McDonald's, Merck, Microsoft, Nike, Pfizer, Procter & Gamble, Travelers, UnitedHealth Group, United Technologies Corporation, Verizon, Visa, Walmart și Walt Disney.

>> Previziuni Dow Jones

SUA 500 (S&P 500)

Indicele USA500 măsoară performanța a 500 de companii mari listate la bursele americane. Unele dintre acestea sunt: 3M, Adobe Systems, Alphabet, Amazon, American Express, Berkshire Hathaway, Boeing, Citigroup, Coca-Cola, eBay Inc, Exxon, FedEx, General Motors, General Electric, Goldman Sachs, Harley-Davidson, Hewlett Packard, Hilton, Intel, Johnson & Johnson, JPMorgan, Mastercard, McDonald's, Nasdaq, Nike, Oracle, PayPal, PepsiCo , Salesforce, Starbucks, Twitter, Visa, Walmart și multe altele.

US Tech 100 (NASDAQ 100)

Indicele US Tech 100 este alcătuit din cele mai mari 100 de companii din sectorul tehnologiei din SUA. Deloc surprinzător, Nasdaq este unul dintre indicii globali despre care auzim destul de des și este foarte apreciat de traderii de indici bursieri.

Unele dintre acțiunile din Nasdaq 100 sunt: Adobe, Advanced Micro Devices, Alphabet Inc., Amazon, Amgen, Apple Inc., Autodesk, Cisco, Citrix, eBay, Expedia, Facebook, Hasbro, Intel, Intuit, Marriott, Micron, Microsoft, NVIDIA, Netflix, Tesla, Workday și multe altele.

>> Ce este un indice bursier și cum funcționează

Fonduri tranzacționate la bursă (ETF-uri)

Spre deosebire de acțiuni, care reprezintă o singură companie, ETF-urile reprezintă un coș de acțiuni. Deoarece ETF-urile includ mai multe active, acestea pot oferi o diversificare mai bună decât o acțiune individuală. Această diversificare poate ajuta la reducerea expunerii portofoliului tău la risc. Fondurile tranzacționate la bursă îți permit să investești într-o mulțime de acțiuni din SUA simultan și au adesea comisioane mai mici decât alte tipuri de fonduri. De asemenea, ETF-urile sunt tranzacționate mai ușor.

Primul ETF a fost SPDR S&P 500 ETF (SPY), care urmărește Indicele S&P 500 și care rămâne și astăzi un ETF tranzacționat în mod activ.

Alte ETF-uri populare de urmărit sunt:

  • SPDR Dow Jones Industrial Average (DIA) („diamantele”) reprezintă cele 30 de acțiuni ale Indicele Dow Jones.
  • iShares MSCI World ETF (EEM) să urmărească rezultatele de investiții ale unui indice compus din acțiuni cu capitalizare mare și medie ale piețelor emergente..
  • ETF-urile sectoriale urmăresc industriile și sectoarele individuale, cum ar fi sectorul energetic (XLE), tehnologic (XLK), de utilități (XLU) sau cel al serviciilor financiare (XLF).
  • ETF-urile de mărfuri reprezintă piețele de mărfuri, inclusiv aur (GLD), argint (SLV) sau petrol (USO).

Există două căi de a investi în ETF-uri pe acțiuni: prin specularea cu privire la prețurile lor folosind CFD-urile, sau prin cumpărarea de unități de fond în speranța că acestea vor crește în valoare.

>> Ce sunt ETF-urile și cum funcționează

ThematiX

Thematic este o strategie de investiții bazată pe trenduri sau teme globale despre care se crede că perturbă piața. Mulți investitori consideră că aceste teme (de exemplu, AI sau vehiculele electrice) au potențialul de a genera profituri peste medie în viitor.

Investițiile Thematic sunt uneori văzute ca un tip de investiție de impact – folosind teme care pot contribui la progresul diferitelor tehnologii sau la schimbări structurale în cadrul economiilor.

Investițiile Thematic sunt aliniate la schimbările structurale precum economiile digitale și orașele inteligente. De asemenea, poate include investiții durabile care pot fi realizate prin guvernanță de mediu, socială și corporativă (ESG), revoluții alimentare și energie verde etc, în funcție de convingerile tale..

Cu CAPEX.com, poți investi în teme prin intermediul CFD-urilor.

>> Descoperă ThematiX

Este indicat să te familiarizezi cu diferitele tipuri de vehicule de investiții și să înțelegi riscurile și beneficiile fiecărui tip de active. De exemplu, acțiunile din SUA pot fi profitabile, dar și foarte riscante. Construirea unui portofoliu diversificat cu acțiuni individuale din SUA poate fi consumatoare de timp, mai ales pentru cei care sunt la început. De aceea, experții recomandă investitorilor începători să se concentreze pe fonduri de indici sau pe ETF-uri, care oferă o selecție largă de acțiuni din SUA într-un singur instrument.

3. Înțelege riscurile și costurile aferente investițiilor și tranzacționării pe bursa americană

Riscurile și taxele diferă între tranzacționarea CFD-urilor pe acțiuni din SUA și investițiile în acțiuni tradiționale. Tranzacționarea poate fi văzută ca fiind mai riscantă decât investițiile tradiționale în acțiuni, din cauza utilizării efectului de levier. Dar și cumpărarea acțiunilor din SUA implică riscuri - și nu există nicio garanție că investițiile tale vor crește în valoare, așa că ai putea primi înapoi mai puțin decât ai investit inițial.

Înainte de a te decide cum vrei să investești în acțiuni de pe bursa americană, ar trebui să iei măsuri pentru a-ți gestiona riscul. Cursurile disponibile la CAPEX Academy aprofundează managementul riscului și al capitalului și cum poți să îți atenuezi expunerea la riscurile asociate piețelor financiare globale.

Cumpărarea directă de acțiuni și ETF-uri din SUA

Investițiile în acțiuni prin cumpărare directă implică un risc particular, deoarece mizezi pe o singură companie, mai degrabă decât să îți diversifici expunerea printr-un ETF sau un fond.

Poți investi în acțiuni cumpărând ETF-uri care urmăresc un grup de companii, pentru a beneficia de creșterea generală a unui indice sau a unui sector.

Levierul nu este disponibil pentru investițiile în acțiuni și fonduri, așa că va trebui să plătești întreaga valoare în avans.

Costurile aferente investițiilor variază în funcție de modul în care vrei să deschizi o poziție, deoarece, în general, acestea reprezintă un mic procent din valoarea investiției tale.

În funcție de tipul de cont, tranzacțiile pot avea 0 comisioane.

>>Condiții de investiții

Tranzacționarea acțiunilor, a ETF-urilor și a indicilor din SUA prin intermediul CFD-urilor

Riscurile tale atunci când tranzacționezi acțiuni sunt mai mari decât atunci când investești în acțiuni din cauza utilizării efectului de levier – care poate amplifica atât profiturile, cât și pierderile.

Folosirea unui stop-loss pentru pozițiile tale poate ajuta la atenuarea expunerii la risc.

De asemenea, tranzacționarea permite speculații cu privire la mișcările prețurilor unui indice – care este un coș de acțiuni ale multor companii diferite, oferindu-ți expunere la un întreg sector sau la o economie simultan.

În general, CFD-urile au un comision mic atunci când deschizi și închizi o poziție.

>>Condiții de tranzacționare

4. Înțelege ce anume influențează bursa americană

Principalii factori care determină dacă bursa americană evoluează pe un trend ascendent sau pe unul descendent sunt cererea și oferta. În esență, dacă mai mulți oameni doresc să cumpere o acțiune decât să o vândă, prețul acelei acțiuni va crește deoarece este mai căutată („cererea” depășește „oferta”). Pe de altă parte, dacă oferta este mai mare decât cererea, atunci prețul va scădea.

Oferta și cererea influențează apetitul – și, în cele din urmă, prețul – acțiunilor, indicilor și al fondurilor. Deși ar putea părea că există și alți factori în joc, cum ar fi sănătatea economiei și câștigurile companiilor, aceștia sunt doar factori care influențează cererea și oferta.

Asta înseamnă că, chiar dacă tu crezi că o acțiune din SUA este supraevaluată sau subevaluată, tot piața decide cât valorează. Totul ține de dinamica dintre cumpărători și vânzători.

Dacă mai mulți cumpărători intra pe piață, cererea crește și prețurile acțiunilor cresc – mai ales dacă există o ofertă limitată. Dacă cererea și oferta sunt aproape egale, este posibil ca prețul acțiunilor să se miște într-un range îngust pentru o perioadă, până când unul dintre factori îl depășește pe celălalt.

Din păcate, nu există o ecuație clară care să ne spună exact cum se va comporta bursa americană de valori. Cu toate acestea, investitorii pot ști câteva lucruri despre forțele care mișcă prețul unei acțiuni în sus sau în jos. Aceste forțe se împart în trei categorii: factori fundamentali, factori tehnici și sentimentul pieței.

Factorii fundamentali

Într-o piață eficientă, prețurile acțiunilor ar fi determinate în primul rând de elementele fundamentale, care, la nivel elementar, se referă la o combinație a două lucruri:

  • O bază de câștig, cum ar fi câștigul pe acțiune (EPS)
  • Un multiplu de evaluare, cum ar fi un Raportul P/E

Un deținător de acțiuni ordinare din SUA are o creanță asupra câștigurilor, iar câștigul pe acțiune (EPS) este rentabilitatea investiției făcute de către proprietar. Când cumperi o acțiune, cumperi o cotă proporțională dintr-un întreg flux viitor de câștiguri. Acesta este motivul pentru multiplu de evaluare: este prețul pe care ești dispus să-l plătești pentru fluxul viitor de câștiguri.

Factorii tehnici

Lucrurile ar fi mai ușoare dacă doar factorii fundamentali ar stabili prețurile acțiunilor. Factorii tehnici sunt amestecul de condiții externe care modifică oferta și cererea pentru acțiunea unei companii. Unele dintre acestea afectează indirect fundamentele. De exemplu, creșterea economică contribuie indirect la creșterea câștigurilor.

Factorii tehnici includ următoarele componente:

Inflația

Inflația este un factor important și din punct de vedere tehnic. Din punct de vedere istoric, inflația scăzută a avut o corelație inversă puternică cu evaluările (inflația scăzută determină multipli mari și inflația ridicată generează multipli mici). Deflația, pe de altă parte, este în general dăunătoare pentru acțiuni, deoarece semnifică o pierdere a puterii de stabilire a prețurilor pentru companii.

Ratele dobânzilor

Dacă ratele dobânzilor sunt scăzute, bursa ar putea înregistra o activitate crescută – în ciuda factorilor anteriori menționați aici. Asta pentru că mai mulți oameni ar putea apela la acțiuni și fonduri pentru a obține randamente mai mari decât dacă și-ar economisi banii într-un cont bancar.

Indicatori macroeconomici

Starea economiei în care operează o companie îi va influența creșterea. Publicarea indicatorilor economici precum Produsul Intern Brut (PIB), datele din piața muncii și vânzările cu amănuntul pot avea o influență semnificativă asupra prețurilor acțiunilor companiei – datele pozitive pot determina o creștere a prețului, în timp ce datele negative pot determina o scădere.

Sentimentul pieței

Sentimentul pieței reprezintă starea de spirit a piețelor financiare și sentimentul general al participanților la piață, indiferent dacă tranzacționează pe piața valutară, pe piețele de acțiuni sau pe orice altă piață. Înțelegerea sentimentului îți permite să determini dacă o piață se simte optimistă sau pesimistă cu privire la evoluția viitoare a prețului unui activ, cum ar fi o acțiune sau o monedă, de exemplu.

Dacă piața se simte pozitivă și optimistă în ceea ce privește perspectiva, atunci aceasta este denumită piață bull, iar o piață pesimistă, care se așteaptă ca prețurile să scadă este denumită piată bear.

Cu toate acestea, înțelegerea sentimentului pieței este destul de dificilă. Atitudinea și perspectiva unei piețe sunt modelate de orice și de toate aspectele în același timp. Prin urmare, investitorii trebuie să facî parte dintr-o rețea largă pentru a se asigura că sunt informați cât mai bine posibil despre piața în continuă evoluție pe care tranzacționează.

5. Informează-te și alege-ți activele preferate

Investițiile la bursă sunt pline de strategii și abordări complicate, dar unii dintre cei mai de succes investitori nu au făcut altceva decât să se limiteze la elementele de bază. Asta înseamnă să folosești fonduri pentru cea mai mare parte a portofoliului tău. – Warren Buffett a spus că un ETF S&P500 la preț redus este cea mai bună investiție pe care o pot face majoritatea oamenilor – și să alegi acțiuni individuale numai dacă crezi în potențialul de creștere al companiei pe termen lung.

Dacă te atrag acțiunile individuale, merită să aloci timp pentru a învăța, pentru a te informa și pentru a analiza acțiunile.

Atunci când alegi acțiuni listate pe bursa americană, este important să realizezi propria ta diligență cu privire la o companie, un sector sau o economie. Ar trebui să apelezi atât la analiza fundamentală, cât și la analiza tehnică atunci când evaluezi situația financiară a unei companii și potențiala performanță viitoare a prețului acțiunilor.

Cum să evaluezi acțiunile din SUA

Primul pas este colectarea datelor. Când se analizează acțiunile din SUA, termenul „fundamente” se referă la datele privind performanța financiară a unei companii. Aceasta include aspecte precum veniturile, profitabilitatea, activele și pasivele și potențialul de creștere. Analiza fundamentală te ajută să înțelegi sănătatea financiară a unei acțiuni.

Înțelege cifrele

Odată ce ai adunat toate datele despre acțiunile tale, poți analiza situația financiară a companiilor. Sănătatea financiară a unei companii are de-a face cu modul în care analiștii evaluează acțiunile și ar trebui să joace un rol foarte important în orice decizie pe care trebuie să o iei cu privire la adăugarea unei acțiuni în portofoliul tău.

Iată principalele criterii financiare pe care le veți căuta:

  • Raportul P/E (price-to-earnings ratio). Cunoscut și sub denumirea de multiplu al câștigurilor unei acțiuni sau multipli de preț, sau, raportul P/E este un raport care măsoară prețul actual al acțiunilor (P) unei companii în raport cu câștigul pe acțiune (E). Raportul P/E este fie prospectiv (folosește câștigurile estimate), fie retrospectiv (câștiguri care au fost deja raportate).
  • Raportul PEG (price-to-earnings-growth ratio). Raportul PEG al unei companii exprimă raportul P/E al unei companii împărțit la creșterea câștigului anual pe acțiune.
  • Raportul P/B (price-to-book ratio). Acest raport arată relația dintre prețul curent al acțiunilor și valoarea contabilă a companiei. Valoarea contabilă este ceea ce o companie s-ar putea aștepta să obțină dacă se va închide mâine și își va vinde toate activele.
  • Rentabilitatea activelor (ROA) și Rentabilitatea capitalurilor proprii (ROE). ROA determină cât de eficient își folosește o companie activele pentru a crea venituri. ROE înseamnă cât de mult profit creează o companie pentru fiecare dolar pe care îl investesc acționarii.

Aceste cifre te ajută să faci comparații între diferite companii sau între o companie și un coș de companii similare. Îți oferă o idee despre prețul la care este tranzacționată o anumită acțiune în comparație cu competitorii săi și cât de mult ar putea crește.

Documentează-te cu privire la companie

După ce ai pus pe hârtie cifrele, continuă să analizezi o acțiune, căutând informații despre persoanele care conduc compania. Chiar dacă ești un fan al celor care ți-au produs laptopul sau adidașii preferați, există mai multe informații despre o companie care pot determina dacă acțiunea sa ar trebui să fie adăugată la portofoliul tău sau nu.

  • Managementul. Cine conduce compania? Care este filosofia lor de management? Unde au lucrat înainte de a conduce această companie și cum și-au ajutat compania anterioară să reușească?
  • Cultura. Cum se clasează compania pe cele mai bune portaluri privind locurile de muncă și sursele suplimentare care vorbesc despre echitate, diversitate și incluziune, cum ar fi Indicele Egalității Corporative?
  • Trendul. Are compania o strategie pentru a rămâne competitivă? Are afaceri în mai multe sectoare și centre de profit? Și vorbind despre evenimentele recente, dacă lumea “se închide” din cauza unei pandemii globale, are compania încă soluții de a-și servi clienții și de a genera venituri? O mare parte din aceste informații pot fi găsite în notele analiștilor pe care le-ai compilat.

Cu această cantitate considerabilă de informații despre o acțiune, poți începe să evaluezi dacă este potrivită pentru obiectivele tale în materie de investiții.

Cum să analizezi fondurile din SUA

Înainte de a începe să investești în fonduri din SUA, este important să știi ce vrei să facă banii tăi pentru tine. Dacă vrei să faci o avere în câțiva ani și ești dispus să-ți asumi riscuri mari, este posibil să fii mai interesat de acțiunile individuale sau chiar de mărfuri.

Dacă vrei să-ți lași banii să crească încet în timp, mai ales dacă economisești pentru pensie, ETF-urile pot fi o investiție excelentă pentru portofoliul tău.

Odată ce știi ce indice, sector sau piață din SUA vrei să urmărești, este timpul să-ți îndrepți privirea către ETF-urile reale în care vei investi. Când investighezi, este important să iei în considerare câțiva factori. Iată câteva lucruri de reținut:

  • Dimensiunea companiilor și capitalizarea. ETF-urile pot urmări companiile mici, mijlocii sau mari (cunoscute și sub numele de indici cu capitalizare mică, medie sau mare).
  • Geografia. Există fonduri care se concentrează pe acțiuni care se tranzacționează pe burse străine sau o combinație de burse internaționale.
  • Sectorul de afaceri sau industria. Poți explora fonduri care se concentrează pe bunuri de larg consum, tehnologie și afaceri legate de sănătate.
  • Tipul activului. Există fonduri care urmăresc obligațiuni interne și străine, mărfuri, sau numerar.
  • Oportunitățile de piață. Aceste fonduri examinează piețele emergente sau alte sectoare în curs de dezvoltare, dar în creștere pentru investiții.

În ciuda gamei largi de opțiuni, poate fi necesar să investești doar într-una. Legenda în materie de investiții, Warren Buffett, a spus că investitorul mediu trebuie să investească doar într-un indice amplu al bursei americane pentru a fi diversificat corespunzător. Cu toate acestea, îți poți personaliza cu ușurință alocarea dacă vrei o expunere suplimentară pe anumite piețe din portofoliul tău (cum ar fi o expunere mai mare pe piețele emergente sau o alocare mai mare către companii mici sau obligațiuni).

Bursa americană - program

La ce oră se deschide bursa americană? Orele de deschidere ale burselor sunt orele la care bursele devin disponibile pentru afaceri și reflectă locația geografică a unei burse.

Programul obișnuit de tranzacționare pentru bursa din SUA, inclusiv New York Stock Exchange (NYSE) și Nasdaq Stock Market (Nasdaq), este între orele 9:30 și 16:00, cu excepția zilelor libere (toate orele din Est, cu excepția cazului în care se indică altfel). În zilele de închidere anticipată, de obicei chiar înainte sau imediat după o zi liberă pe piață, tranzacționarea acțiunilor se încheie la ora 13:00

Cu toate acestea, dacă citești un titlu într-o duminică seara care spune despre contractele futures pe acțiuni că sunt în scădere, asta se datorează faptului că majoritatea contractelor futures (inclusiv futures pe acțiuni, dar și mărfuri precum petrolul și produsele agricole și alte investiții) încep să se tranzacționeze duminică seara pe burse.

Care sunt cele mai bune acțiuni din SUA?

Acestea sunt cele mai bune acțiuni din SUA din ultimii 30 de ani. Existența unor astfel de randamente mari face să pară ușor de atins, dar este necesar să ai un avantaj de tranzacționare pentru a obține randamente peste medie. Toate sunt acțiuni din SUA, iar datele sunt preluate de pe Yahoo Finance.

1. Monster Beverage Corp. (ticker: MNST)

  • Rentabilitate totală cumulativă: 260.061%
  • Rentabilitate totală medie anuală: 34,6%

Monster Beverage a fost o companie publică sub-radar de la oferta sa publică inițială din august 1995. La 27 de ani de la listare, Monster este una dintre cele mai bune acțiuni din SUA din ultimele trei decenii. În 2015, Monster a încheiat un acord cu Coca-Cola Co. (KO) conform căriua Coca-Cola a preluat un pachet de 19% din acțiunile Monster, în schimbul faptului că Coca-Cola a devenit principalul distribuitor global al Monster. O participație de 1.000 USD în acțiunile MNST în 1995 ar avea acum o valoare mai mare de 2,6 milioane USD.

2. Amazon.com Inc. (AMZN)

  • Rentabilitatea totală cumulativă: 199.332%
  • Rentabilitatea totală medie anuală: 28,835%

Poate că cel mai puțin surprinzătoare acțiune din această listă este Amazon, liderul comerțului electronic și al serviciilor cloud. Acțiunile Amazon au devenit publice în mai 1997. De atunci, compania și acțiunile sale au intrat într-o perioadă istorică. De-a lungul anilor, Amazon a trecut de la o librărie online de nișă la o piață online de 1,6 trilioane de dolari. 1.000 de dolari investiți în acțiunile AMZN în 1997 ar avea acum o valoare de 2 milioane de dolari.

3. Pool Corp. (POOL)

  • Rentabilitatea totală cumulativă: 69.752%
  • Rentabilitatea totală medie anuală: 28,2%

Pool este cel mai mare distribuitor angro din lume de accesorii și echipamente pentru piscine, precum și de produse aferente pentru viață în aer liber și irigații. Spre deosebire de alte acțiuni, care au încetinit în ultimii ani, POOL a rămas pe trend. În ultimii cinci ani, POOL a generat un randament total de 207,9%, de aproape trei ori randamentul total de 71,7% al S&P 500 în această perioadă. O investiție de 1.000 USD în acțiunile POOL în 1993 ar valora acum 0,7 milioane USD.

4. Nvidia Corp. (NVDA)

  • Rentabilitatea totală cumulativă: 67.231%
  • Rentabilitatea totală medie anuală: 32,6%

Nvidia este o companie de semiconductori care produce procesoare grafice de ultimă generație pentru computere personale, smartphone-uri și alte aplicații. Nvidia s-a listat la bursă în ianuarie 1999. În ciuda evoluțiilor ciclice și a coborâșurilor din industria semiconductorilor din ultimii ani, creșterea veniturilor Nvidia este încă una puternică. O investiție de 10.000 USD în acțiunile NVDA din 1999 ar valora acum 6,7 milioane USD.

5. NVR Inc. (NVR)

  • Rentabilitatea totală cumulativă: 52.515%
  • Rentabilitatea totală medie anuală: 23,2%

NVR este unul dintre cei mai mari constructori de case din SUA. Construiește și vinde condominii, case unifamiliale și case de lux sub trei mărci: Ryan Homes, NVHomes și Heartland Homes. NVR a devenit companie publică în noiembrie 1993. 1.000 de dolari investiți în acțiunile NVR acum 29 de ani ar avea acum o valoare de 0,52 milioane de dolari.

6. Altria Group Inc. (MO)

  • Rentabilitatea totală cumulativă: 46.463%
  • Rentabilitatea totală medie anuală: 22,7%

Gigantul mondial al tutunului Altria poate fi în topul surprizelor pe piață în ultimii 30 de ani. Altria a devenit companie publică în iulie 1985. În ciuda relațiilor publice majore și a presiunilor de reglementare asupra industriei tutunului în ultimii ani, Altria încă plătește un dividend considerabil de 8,5%.

7. Netflix Inc. (NFLX)

  • Rentabilitatea totală cumulativă: 39.581%
  • Rentabilitatea totală medie anuală: 35,4%

Acțiunile gigantului de streaming Netflix au primit o lovitură puternică în 2022, dar nu există nicio îndoială că Netflix a fost una dintre cele mai bune acțiuni growth de pe piață de la IPO-ul din mai 2002. Când s-a listat Netflix, trimitea DVD-uri clienților săi prin poștă. Astăzi, Netflix are aproximativ 222 de milioane de gospodării plătitoare pe lista sa de abonați și este una dintre cele mai mari companii media din lume.

8. Apple Inc. (AAPL)

  • Rentabilitatea totală cumulativă: 36.830%
  • Rentabilitatea totală medie anuală: 21,8%

Ca și Amazon, producătorul de iPhone Apple nu este o surpriză pe lista acțiunilor cu cele mai bune performanțe. Apple a fost una dintre cele mai inovatoare companii de tehnologie din toate timpurile, iar tranziția sa de la vânzări de hardware la veniturile din servicii în ultimii ani demonstrează angajamentul continuu al companiei față de adaptabilitate. Apple a devenit companie publică în decembrie 1980.

9. Microchip Technology Inc. (MCHP)

  • Rentabilitatea totală cumulată: 260.061% %
  • Rentabilitatea totală medie anuală: 22,7%

Microchip Technology produce microcontrolere, semiconductori analogici și alte produse semiconductoare. Microchip a fost fondat în 1987 și a devenit publică în martie 1993. Supraperformanța acțiunilor nu este cu siguranță o surpriză, având în vedere că cererea de semiconductori a crescut pe piețele finale ale Microchip, cum ar fi centrele de date și industria aerospațială și de apărare.

*Te rugăm să reții că performanța trecută nu este un indicator de încredere al rezultatelor viitoare.

Care sunt acțiunile americane cu cel mai mare preț?

Unele dintre cele mai căutate acțiuni sunt cele care vin cu un preț ridicat și mulți dintre noi echivalăm valoarea cu prețul. Cu cât prețul este mai mare, cu atât o companie devine mai valoroasă și, prin urmare, mai dezirabilă. Este posibil ca investitorul mediu să nu-și permită o singură a următoarelor companii.

Investitorii de retail trebuie să știe ce acțiuni pot fi dificil de tranzacționat din cauza prețului lor ridicat pe acțiune. De asemenea, este de remarcat faptul că nu toți brokerii oferă clienților lor opțiunea de a cumpăra acțiuni fracționale.

1. Prețul acțiunilor Berkshire Hathaway

  • Prețul acțiunilor: 421.800,00 USD
  • Capitalizare de piață: 619,9 miliarde USD

Berkshire Hathaway (BRK.A) are acțiunea cu cel mai mare preț dintre toate companiile din SUA și este, de asemenea, una dintre cele mai mari companii din lume, situându-se constant în top 10 după valoarea de piață.

2. NVR

  • Prețul acțiunilor: 4.370,80 USD
  • Capitalizare de piață: 14,38 miliarde USD

NVR (NVR) este o companie de construcții de locuințe, care oferă și credite ipotecare cu sediul în Virginia. Compania ajunge la consumatori din 34 de orașe din 14 state, inclusiv Maryland, New York, Carolina de Nord, Virginia, Ohio, Indiana, Illinois, Carolina de Sud, Pennsylvania, Tennessee, Florida, Delaware, Virginia de Vest și New Jersey, precum și DC

3. Seaboard

  • Prețul acțiunilor 3.750,01 USD
  • Capitalizare de piață: 4,35 miliarde USD

Seaboard (SEB) este o corporație multinațională care se ocupă cu cereale și produse agricole, inclusiv carne de porc, zahăr și alcool. Compania se ocupă, de asemenea, de comerțul și măcinarea mărfurilor.

4. Alphabet

  • Prețul acțiunilor: 2.403,37 USD
  • Capitalizare de piață: 1,58 trilioane USD

Alphabet (GOOG) a fost fondată în 1998 sub numele de Google, care a devenit cel mai popular motor de căutare din lume. După o reorganizare în 2015 și-a schimbat numele în Alphabet și a creat un holding nou-nouț.

5. AutoZone

  • Prețul acțiunilor: 2.182,37 USD
  • Capitalizare de piață: 42,53 miliarde USD

AutoZone Inc. (AZO) vinde cu amănuntul și distribuie piese de schimb și accesorii pentru automobile. Compania oferă un program de vânzări care oferă credit comercial și livrare de piese și alte produse și vinde software de diagnosticare și reparații auto sub marca ALLDATA.

Care sunt cele mai mari acțiuni din SUA?

Acestea sunt cele mai mari companii listate la bursele publice la nivel global. Cifrele referitoare la capitalizarea de piață sunt în USD. Acesta este o ierarhie care se poate schimba.

  • Apple (AAPL): $2.45 T
  • Microsoft (MSFT): $1.79 T
  • Alphabet (GOOG): $1.306 T
  • Amazon (AMZN): $1.195 T
  • Tesla (TSLA): $997.90 B
  • Berkshire Hathaway (BRK-B): $592.07 B
  • UnitedHealth (UNH): $482.02 B
  • Johnson & Johnson (JNJ): $436.91 B
  • Visa (V): $391.53 B
  • Meta Platforms (META): $383.83 B
  • Exxon Mobil (XOM): $377.46 B
  • Walmart (WMT): $362.05 B
  • JPMorgan Chase (JPM): $326.13 B
  • Procter & Gamble (PG): $324.92 B
  • NVIDIA (NVDA): $313.02 B
  • Chevron (CVX): $303.18 B
  • Eli Lilly (LLY): $295.38 B
  • Mastercard (MA): $288.32 B
  • Home Depot (HD): $275.52 B
  • Bank of America (BAC): $261.14 B
  • Coca-Cola (KO): $256.27 B
  • AbbVie (ABBV): $252.85 B
  • Pfizer (PFE): $250.14 B
  • Pepsico (PEP): $232.68 B
  • Merck (MRK): $221.68 B
Informațiile prezentate în acest document sunt pregătite de CAPEX.com și nu au intentia de a constitui consultanță pentru investiții. Informațiile din acest document sunt furnizate drept o comunicare generală de marketing cu scop informativ și, ca atare, nu au fost pregătite în conformitate cu cerințele legale concepute pentru a promova independența cercetării în domeniul investițiilor și nu sunt supuse niciunei interdicții de abordare înainte de diseminarea cercetărilor legate de investiții.

Utilizatorii/cititorii nu ar trebui să se bazeze exclusiv pe informațiile prezentate aici și ar trebui să facă propriile lor cercetări/analize, prin citirea cercetărilor de bază. Conținutul acestui document este generic și nu ia în considerare circumstanțele personale ale fiecărui individ, experiența de investiții sau situația financiară actuală.

Prin urmare, Key Way Investments Ltd nu va accepta nicio responsabilitate pentru eventualele pierderi ale traderilor datorate utilizării conținutului sau a conținutului informațiilor prezentate în acest document. Performanțele trecute și previziunile nu sunt indicatori fiabili ai rezultatelor viitoare.
Distribuie acest articol