Cel mai important aspect în procesul de alcătuire a unui portofoliu de investiții este să pui în balanță oportunitățile de creștere cu riscurile.
Nu trebuie să fii bogat pentru a reuși în domeniul investițiilor de portofoliu. Dar, pentru ca randamentele portofoliului tău de investiții să egaleze, sau chiar să depășească, performanța pieței bursiere în general, ai nevoie de câteva cunoștințe de bază despre cum să investești.
Investitorii pot construi un portofoliu de investiții aliniat la strategiile lor de investiții prin aplicarea unei abordări sistematice. Iată câțiva pași esențiali, detaliați mai jos, pentru o astfel de abordare.
Portofoliu de Investiții - Considerente cheie
Ce este un Portofoliu de Investiții?
Un portofoliu de investiții este un grup de active financiare deținute de un investitor în speranța că va obține un randament sau că acestea vor crește în valoare în timp, sau ambele. O investiție de portofoliu diferă de o investiție într-o afacere pe care o conduci direct prin faptul că participația ta este pasivă, ceea ce înseamnă că nu iei decizii de administrare.
Portofoliile de investiții pot fi împărțite în două categorii principale:
- Investițiile strategice presupun cumpărarea de active financiare pentru potențialul lor de creștere pe termen lung, sau pentru randamentul veniturilor, sau ambele, cu intenția de a păstra aceste active pentru o perioadă lungă de timp.
- Abordarea tactică presupune o implicare activă în cumpărarea și vânzarea activelor, în speranța de a obține câștiguri pe termen scurt.
Alocarea activelor într-un Portofoliu de Investiții
Primul pas este să stabilești nivelul de risc cu care te simți confortabil. Investițiile cu risc ridicat pot genera recompense mari, dar pot avea ca rezultat și pierderi mari. În general, investițiile în acțiuni generează cele mai mari randamente, în timp ce investițiile în obligațiuni și titluri de stat sporesc stabilitatea valorii portofoliului tău.
Există câteva aspecte cheie pe care trebuie să le iei în considerare pentru alocarea activelor - obiectivele financiare, orizontul investițiilor și toleranța la risc.
Obiectivele financiare
Înainte de a începe să-ți construiești portofoliul, întocmește un bilanț al obiectivelor financiare pe termen scurt, mediu și lung. Obiectivele pe termen scurt sunt menite să fie atinse în mai puțin de trei ani, cum ar fi vacanțele sau renovarea casei. Obiectivele pe termen mediu pot varia între trei și zece ani și pot include obiective precum plata studiilor universitare ale copiilor. Obiectivele pe termen lung, cum ar fi planificarea pensionării sau cumpărarea unei case, pot dura mai mult de zece ani pentru a fi realizate. Prin urmare, alocarea activelor ar trebui să fie în concordanță cu aceste obiective.
Orizontul investiției
Aceasta se referă la perioada de timp pentru care te aștepți să deții o investiție. Orizontul investiției pentru diferiteleactive din portofoliul tău ar trebui decis în funcție de obiectivele tale financiare. Portofoliul ar trebui să includă active care ajung la maturitate în timp util timp pentru îndeplinirea obiectivelor pe termen scurt, mediu și lung.
Toleranța la risc
Toleranța la risc reprezintă nivelul de risc pe care îl poți suporta și depinde de venitul, cheltuielile și dorința ta de a-ți asuma riscuri. Aceasta poate să difere de la o persoană la alta și se poate schimba, de asemenea, în timp. De exemplu, toleranța ta la risc poate crește pe măsură ce salariul tău crește și poate scădea odată cu creșterea numărului de persoane aflate în întreținere și a cheltuielilor. De asemenea, toleranța la risc poate fi influențată de vârstă, deoarece persoanele care sunt mai aproape de pensionare pot fi mai puțin dispuse să-și asume un risc ridicat.
Diversificarea riscurilor
Diversificarea riscurilor este una dintre pietrele de temelie ale investițiilor inteligente. Aceasta se bazează pe principiul conform căruia diferite active sunt asociate cu diferite niveluri de risc și presupune investiții într-o varietate de active pentru a minimiza impactul riscurilor asociate unei singure clase de active. Investițiile cu risc scăzut sunt, de obicei, asociate cu randamente scăzute, în timp ce investițiile cu risc ridicat generează adesea randamente mai mari.
Investind în diferite clase de active, putem găsi un echilibru între riscul și securitatea noastră. Diversificarea trebuie să se extindă și în cadrul fiecărei clase de active. Investițiile în diferite industrii și piețe diferite îți protejează portofoliul de o scădere bruscă în aceste domenii, limitând pagubele. Diversificarea riscurilor impune ca riscurile de a investi în acțiuni cu creștere ridicată pentru obținerea unor randamente optime să fie contrabalansate de active cu risc scăzut și randament scăzut, cum ar fi titlurile de stat sau obligațiunile.
Cum să-ți construiești propriul Portofoliu de Investiții
Dacă vrei să faci o investiție inteligentă ține cont de cheltuielile curente, asigurându-te, în același timp, că îți poți planifica obiectivele pe termen scurt și lung. Cel mai important aspect al construirii unui portofoliu de investiții este echilibrarea oportunităților de creștere cu riscurile. Secretul constă în înțelegerea propriului apetit pentru risc în timp ce construiești un portofoliu diversificat.
- Alege un cont care să corespundă obiectivelor tale;
- Alege-ți investițiile în funcție toleranța la risc;
- Stabilește cel mai bun mod de alocare a activelor pentru tine;
- Rebalansează-ți portofoliul de investiții în funcție de necesătăți.
1. Alege-ți un cont care să corespundă obiectivelor tale
Pentru a-ți construi un portofoliu de investiții, vei avea nevoie de un cont de investiții cu o companie de brokeraj precum CAPEX.com. Diferiți brokeri de acțiuni oferă diferite tipuri de conturi, structuri de comisioane și clase de active.
Conturile de investiții sunt cele mai potrivite pentru strategia tradițională de „cumpărare și deținere”, în care o persoană va cumpăra un activ direct cu intenția de a-l păstra o perioadă lungă de timp și de a-l vinde ulterior pentru profit.
Acestea sunt diferite de conturile de tranzacționare, care sunt folosite pentru specularea cu privire la prețul viitor al unui activ prin intermediul produselor derivate. Aceste produse își stabilesc valoarea dintr-un activ subiacent și nu este necesar ca un trader să dețină activul pentru a lua o poziție.
Pe lângă faptul că traderii pot deschide poziții „long”, tradiționale, aceștia pot profita și de piețele în scădere – tehnică cunoscută sub numele de „short selling”. Aceasta deschide o cu totul altă cale către potențiale profituri.
Gândește-te bine ce te interesează înainte de a alege un cont. Te rugăm să reții că prin CAPEX.com există ambele posibilități, la noi având atât posibilitatea de a cumpăra acțiuni și fonduri tradiționale, cât și de a tranzacționa CFD-uri pe acțiuni, indici, obligațiuni, mărfuri, forex și criptomonede.
.
2. Alege-ți investițiile în funcție toleranța la risc
După deschiderea unui cont de investiții, va trebui să-ți completezi portofoliul cu activele reale în care vrei să investești. Iată câteva tipuri comune de investiții:
Acțiuni
Titluri de stat și Obligațiuni
Fonduri
Dacă îți dorești ca investițiile tale să aibă un impact și în afara portofoliului de investiții, poți lua în considerare investițiile de impact. Investiția de impact este un stil de investiții în care alegi investițiile pe baza principiilor tale. De exemplu, unele fonduri de mediu includ doar companii cu emisii scăzute de carbon. Altele includ companii de energie verde, acțiuni de exploatare a aurului sau vehicule electrice.
Ești curios cu privire la alte tipuri de investiții? Află mai multe despre fondurile de investiții imobiliare (REIT), futures, opțiuni și investiții alternative, cum ar fi forex, criptomonede sau NFT-uri.
Deși te-ai putea gândi la alte lucruri ca fiind investiții (de exemplu, casa, mașinile sau operele de artă), acestea nu sunt considerate, de obicei, componente ale unui portofoliu de investiții.
3. Stabilește cel mai bun mod de alocare a activelor pentru tine
Așadar, știi că vrei să investești în principal în fonduri, câteva obligațiuni și câteva acțiuni individuale, dar cum decizi exact de ce cantitate din fiecare clasă de active ai nevoie? Modul în care îți împărțiți portofoliul între diferitele tipuri de active se numește alocarea activelor și depinde, în mare măsură, de toleranța ta la risc.
Atunci când îți construiești un portofoliu de la zero, poate fi util să arunci o privire la o serie de portofolii model pentru a-ți oferi un cadru cu privire la modul în care ai realiza alocarea propriilor active. Privește exemplele de mai jos pentru a-ți face o idee despre cum pot fi construite portofolii agresive, moderate și conservatoare.
Portofoliu de investiții conservator
Acest portofoliu se axează pe investiții în active cu venit fix și este conceput pentru investitorii care fie au o aversiune foarte mare față de risc, fie au orizonturi de timp scurte. Expunerile vor fi în principal pe obligațiuni guvernamentale și corporative, cu o expunere suplimentară la obligațiuni cu randament ridicat, indexate și obligațiuni de pe piețele emergente. Randamentele vor fi obținute, în principal, prin reinvestirea veniturilor și există foarte puține posibilități de creștere a capitalului.
Portofoliu de investiții moderat
Acest portofoliu investește în principal în produse cu venit fix, cum ar fi obligațiuni guvernamentale, corporative și cu randament ridicat, dar are și o anumită expunere la dividende și acțiuni de valoare și active alternative, cum ar fi aurul. Este conceput pentru investitorii care doresc să-și protejeze economiile, dar care totuși doresc să rămână în fața inflației pe termen lung.
Acest portofoliu investește, în principal, în active cu venit fix, cum ar fi obligațiuni guvernamentale, corporative și cu randament ridicat, dar are, de asemenea, o anumită expunere la acțiuni cu dividende și acțiuni de valoare, precum și la active alternative, cum ar fi aurul. Este conceput pentru investitorii care doresc să își protejeze economiile, dar care vor totuși să facă față inflației pe termen lung.
Portofoliu de investiții echilibrat
Acest portofoliu investește într-o combinație aproximativ egală de produse cu venit fix și acțiuni globale, la care se adaugă unele active alternative, cum ar fi proprietăți imobiliare și aur. Este conceput pentru investitorii care doresc să își crească economiile în timp, dar care doresc să facă acest lucru cu o diversificare îmbunătățită, pe care o pot oferi produsele cu venit fix. Randamentele din acest portofoliu vor fi obținute printr-un amestec de creștere a capitalului și reinvestirea veniturilor.
Portofoliu de creștere
Acest portofoliu investește în acțiuni globale, în principal, cu expuneri suplimentare de diversificare la produse cu venit fix și alternative. Este conceput pentru investitorii cu o toleranță ridicată la risc, care sunt pregătiți să facă față unor fluctuații considerabile în ceea ce privește valoarea investițiilor lor pentru a obține o creștere pe termen lung. Randamentele din acest portofoliu vor fi obținute, în principal, prin creșterea capitalului, dar și prin reinvestirea veniturilor.
Portofoliu de investiții agresiv
Acest portofoliu investește în acțiuni de creștere preponderent, cu o expunere reziduală la produse cu venit fix și alternative. Este conceput pentru investitorii cu o toleranță la risc foarte ridicată sau pentru cei cu un orizont de timp extins care își pot permite fluctuații semnificative ale economiilor lor în timp ce încearcă să obțină rate de creștere mai mari pe termen lung. Randamentele din acest portofoliu vor fi obținute, în principal, din creșterea capitalului, dar și prin reinvestirea veniturilor.
4. Rebalansează-ți portofoliul de investiții după cum este necesar
Odată ce ai un portofoliu stabilit, trebuie să îl analizezi și să îl rebalansezi periodic, deoarece schimbările în evoluția prețurilor pot determina modificarea ponderilor inițiale. Pentru a evalua alocarea reală a activelor din portofoliul tău, clasifică la modul cantitativ investițiile și determină proporția valorilor acestora în raport cu întregul.
Ceilalți factori care se pot modifica în timp sunt situația ta financiară actuală, nevoile viitoare și toleranța la risc. Dacă aceste lucruri se schimbă, este posibil să trebuiască să-ți ajustezi portofoliul în consecință. Dacă toleranța ta la risc a scăzut, este posibil să trebuiască să reduci numărul de acțiuni deținute. Sau, poate că acum ești pregătit să-ți asumi un risc mai mare, iar alocarea activelor necesită ca o mică proporție din activele tale să fie reprezentată de acțiuni mai volatile cu capitalizare mică.
Pentru rebalansare, determină care dintre pozițiile tale sunt supraponderate și subponderate. De exemplu, să spunem că 30% din activele tale actuale sunt acțiuni cu capitalizare mică, în timp ce alocarea activelor tale sugerează că ar trebui să ai doar 15% din active în această clasă. Rebalansarea implică determinarea cantității din această poziție pe care trebuie să o reduci și să o aloci altor clase.
După ce ai stabilit ce titluri trebuie să reduci și cu cât, decide ce titluri subponderate vei cumpăra cu veniturile obținute din vânzarea titlurilor supraponderate.
Portofoliu Investiții - Sfaturi utile
Dacă ai ajuns la această etapă, ar trebui să ai o imagine mai clară asupra modului în care vei gestiona procesul de investiții. Știi de ce investești, câți bani și cât timp poți aloca, precum și ce creștere vrei să obții și în ce interval de timp.
Acum va trebui să faci o mică verificare a realității. Investițiile implică anumite riscuri. Trebuie să te gândești cu atenție la tot ceea ce ar putea reprezenta un impediment în creșterea avuției tale și să elaborezi un plan cu privire la modul în care vei face față acestor situații în cazul în care acestea apar.
Mai jos sunt câteva sfaturi care te vor ajuta să-ți planifici acțiunile pentru aproape orice risc viitor.
Verifică rentabilitatea medie a pieței în care intenționezi să investești
Dacă nu ai mai investit niciodată, este imposibil să estimezi cât de mult te poți aștepta să câștigi dintr-un anumit activ. Prin urmare, strategia ta ar trebui să includă randamentele medii anuale ale pieței. Amintește-ți, acest lucru este doar pentru a-ți oferi o idee despre performanțele anterioare, dar nu există nicio garanție că aceste rezultate vor continua să existe și după ce ai pus banii la bătaie.
A ști cât de mult te poți aștepta să câștigi în fiecare an va fi util în alegerea investițiilor care te-ar putea ajuta să-ți atingi obiectivul. De asemenea, te poate ajuta să-ți ajustezi strategia dacă este necesar, deoarece vei putea vedea dacă obiectivul tău este atins în orizontul de timp estimat.
Cu toate acestea, un activ sau o piață care oferă randamente mai atractive, poate fi, de asemenea, una care este predispusă la niveluri mai ridicate de volatilitate și, prin urmare, de risc.
Amintește-ți, investiția este un efort pe termen lung, așa că obținerea de bani rapid nu ar trebui să fie scopul tău. aici. Activele cu un istoric mai bun de rentabilitate consecventă ar trebui să constituie, în mod ideal, cea mai mare parte a portofoliului dvs.
Evaluează potențialele pierderi
Riscul principal al investiției este acela că valoarea investiției tale ar putea scădea într-un moment în care trebuie să accesezi numerarul. Deși este imposibil să știi cât de mult ai putea pierde într-o investiție, poți să-ți faci o idee analizând istoricul acesteia.
Cu toate acestea, uneori, evenimentele fără precedent pot face ca o piață care în mod normal se descurcă bine să înregistreze o scădere, indiferent de performanțele sale anterioare. De exemplu, US Tech 100 a atins o serie de maxime record înainte de răspândirea noului coronavirus în 2019/2020.
Când pandemia a lovit la nivel global, a provocat o scădere uriașă a performanței indicelui, deoarece blocajele au limitat comerțul pentru mulți dintre constituenții săi.
Bursele și marii indici bursieri au recuperat ulterior aceste pierderi. Dar, dacă ai fi investit într-un ETF de urmărire a indicelui Nasdaq 100 și ai fi lichidat poziția înainte de această revenire, ai fi înregistrat o pierdere semnificativă.
Cunoaște acțiunea corectă pe care trebuie să o întreprinzi
Uitându-te cum investiția ta scade în valoare te-ar putea determina să-ți vinzi prematur participația. Doar studiind tiparele comportamentale ale unui activ pe piață poți înțelege detalii importante despre performanța sa.
La fel ca reducerile dintr-un magazin, scăderea prețurilor acțiunilor poate reprezenta o oportunitate de cumpărare. Așadar, în loc să vinzi activele care ar putea să-și revină în viitor, poți, în schimb, să-ți majorezi deținerile în speranța că piața își va reveni. Alternativ, îți poți proteja portofoliul prin hedging cu CFD-uri.
Atunci când analizezi istoricul unui activ, ia în considerare factori precum cât de mult a scăzut valoarea sa înainte de a-și reveni în trecut, precum și perioada în care s-a produs acest lucru. Dacă ai aceste detalii la îndemână atunci când piețele scad, te va ajuta să te menții ferm atunci când prețul scade din nou, deoarece vei înțelege că scăderea prețurilor acțiunilor este o parte normală a investițiilor.
Cu toate acestea, piețele financiare sunt volatile. Așadar, nu există nicio garanție că un anumit activ va reveni la nivelurile anterioare, așa cum a făcut-o în trecut.
Protejează-ți portofoliul folosind ordinele stop-loss
Un portofoliu de investiții este, în esență, destinat pe termen lung. Permițând investițiilor tale să se maturizeze într-o anumită perioadă, poți, de asemenea, să lași riscurile asociate să se manifeste. Pentru investitorii pe termen lung, o strategie buy-hold poate fi mai benefică decât o strategie de day trading și chiar swing trading, care necesită o vigilență constantă și o cunoaștere cuprinzătoare a pieței.
În același timp, este important să-ți limitezi pierderile prin strategii precum plasarea unui ordin stop-loss. Acesta este un ordin plasat la broker pentru a cumpăra sau a vinde un titlu atunci când acesta atinge un anumit preț.
De exemplu, dacă ordinul stop-loss este setat la 12%, brokerul va vinde acțiunea atunci când aceasta scade cu 12% sub prețul pe care l-ai plătit pentru ea, protejându-te de orice alte pierderi.
Studiază piața și evaluează riscurile calitative ale unei acțiuni
Pentru a fi un investitor pe termen lung, trebuie, de asemenea, să investești ceva timp în studierea piețelor și în înțelegerea factorilor care influențează mișcările acestora. Principalele piețe includ piața monetară, piața de capital, piața creditelor, piața valutară și piața datoriilor. Politicile FED și ale altor bănci centrale, inflația, cererea și oferta sunt doar câțiva dintre factorii care influențează fluctuațiile pieței.
În plus, trebuie, de asemenea, să evaluezi riscurile asociate cu orice acțiune înainte de a investi în ea. Pentru o analiză calitativă a riscurilor, trebuie să iei în considerare istoricul companiei, inclusiv guvernanța și conformitatea corporativă, avantajul competitiv, valoarea mărcii și existența practicilor de management al riscurilor.
management practices.
Portofoliu de Investiții - Concluzii
Pe parcursul întregului proces de construire a portofoliului, este esențial să nu uiți să pui diversificarea mai presus de orice. Nu este suficient să deții pur și simplu titluri de valoare din fiecare clasă de active; trebuie să te diversifici și în cadrul fiecărei clase. Asigură-te că deținerile tale în cadrul unei anumite clase de active sunt răspândite într-o serie de subclase și sectoare industriale.
După cum am menționat, investitorii pot obține o diversificare excelentă prin utilizarea ETF-urilor. Aceste vehicule de investiții permit investitorilor individuali cu sume relativ mici de bani să obțină economiile de scară de care se bucură managerii de fonduri mari și investitorii instituționali.
Resurse gratuite
Înainte de a începe să-ți construiești un portofoliu de investiții, ar trebui să iei în considerare utilizarea resurselor educaționale pe care le oferim, cum ar fi Academia CAPEX sau un cont demo. La Academia CAPEX găsești o mulțime de cursuri de investiții la bursă din care poți alege și toate abordează un concept sau un proces financiar diferit - cum ar fi elementele de bază ale analizelor - pentru a te ajuta să iei decizii mai informate.
Contul nostru demo este mediul ideal pentru a afla mai multe despre tranzacționarea cu efect de levier și vei putea obține o înțelegere detaliată despre cum funcționează tranzacționarea criptomonedelor – înainte de a risca capital real.